Яковлєв Ю.П. Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
Подождите немного. Документ загружается.
неджменту відносяться ступінь використання цих активів і, гоC
ловне, процеси формування фінансового результату діяльності
підприємства. Немаловажним аспектом є керування фінансоC
вими ризиками, що супроводжують будьCяке підприємство при
веденні господарської і фінансової діяльності.
Отже, основні доповнення фінансового менеджменту
можна визначити в такий спосіб:
1. Регулювання фінансових результатів комерційної
діяльності, тобто визначення оптимальних варіантів формуC
вання окремих елементів собівартості, розподілу витрат, ціноC
утворення, оподатковування і т. д.
2. Керування активами – діяльність, пов’язана з формуC
ванням майна підприємства.
3. Керування джерелами фінансових ресурсів – керуванC
ня власним і позиковим капіталом.
У зв’язку з тим, що контролювати усі фінансові потоки й
оцінити всі резерви підприємства практично неможливо,
надзвичайно важливо визначити коло і величину сфери упC
равлінського впливу. І в цьому обов’язкова участь фінансовоC
го менеджера.
Фінансові відносини з постачальниками. Вибір постаC
чальників повинен вироблятися на основі аналізу альтернаC
тивних пропозицій. За вартістю послуг, умовами оплати, висуC
нутих постачальниками, цю роботу має здійснювати фінансоC
вий менеджер спільно зі службою маркетингу.
Визначення фінансових аспектів комерційної діяльності.
На цій стадії фінансовий менеджер може і повинен регулюваC
ти процеси реалізації товарів, розробити систему оплати
праці, систему розподілу комплексних статей витрат за виC
дами діяльності, визначити схеми нарахування амортизації і
т.д. Усе це вкрай важливо, оскільки безпосередньо впливає на
оподатковування підприємства і, як показує досвід, у цій сфері
більшість українських підприємств втрачає значну частину
фінансових ресурсів.
351
9. Ô²ÍÀÍÑÎÂÅ ÑÒÀÍÎÂÈÙÅ ÒÎÐÃÎÂÎÃΠϲÄÏÐȪÌÑÒÂÀ
Розподіл засобів, що надійшли, від реалізації про'
дукції. Тут фінансовий менеджер повинен вирішити три осC
новні питання:
• Яке саме фінансування потрібне для поточної коC
мерційної діяльності, виходячи з планованих змін проC
грами?
• Яку частину прибутку бажано направити на виплату
дивідендів, і в якому обсязі необхідні кошти на розвиток?
• Чи може підприємство дозволити собі соціальні проC
грами?
Для дослідження цих процесів доцільно використовувати
Project Expert 5 – комп’ютерну систему, призначену для ствоC
рення фінансової моделі нового чи діючого підприємства незаC
лежно від його галузевої належності і масштабів. ПобудувавC
ши за допомогою Project Expert 5 фінансову модель власного
підприємства або інвестиційного проекту, можна:
• розробити детальний фінансовий план і визначити поC
требу в засобах на перспективу;
• визначити схему фінансування підприємства, оцінити
можливість і ефективність залучення засобів з різних
джерел;
• розробити план розвитку підприємства або реалізації
інвестиційного проекту, визначивши найбільш ефекC
тивну стратегію маркетингу, а також стратегію виробC
ництва, що забезпечує раціональне використання маC
теріальних, людських і фінансових ресурсів;
• програти різні сценарії розвитку підприємства, варіююC
чи значення факторів, здатних впливати на його фінанC
сові результати;
• сформувати стандартні фінансові документи, розрахуC
вати найбільш розповсюджені фінансові показники,
проаналізувати ефективність поточної і перспективної
діяльності підприємства;
• підготувати бездоганно оформлений бізнесCплан інвесC
352
Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
тиційного проекту, що цілком відповідає міжнародним
вимогам.
Для безпосереднього виконання цієї роботи необхідно:
1. Ввести загальні дані про проект. Дати найменування
проекту, визначити дату початку проекту, його тривалість,
список продуктів.
2. Ввести дані, що характеризують навколишнє середоC
вище (податки, інфляція).
Вибирається основна валюта проекту і валюта для розраC
хунків на зовнішньому ринку.
3. Ввести дані про інвестиційні витрати і календарний
план проекту.
Визначаються етапи інвестиційного плану і вводяться
найменування етапів, їхня тривалість, дані про витрати на коC
жен етап, вибираються ресурси поточного етапу і валюти плаC
тежу. Уводяться витрати на кожний з ресурсів, визначається
періодичність виплат, значення податку на ресурс.
4. Створити об’єкти і класифікувати їх за типами активів.
Відповідно до вимог бухгалтерського обліку, кожний з
етапів інвестиційного плану повинен бути віднесений до визC
наченого типу активу в балансі підприємства, що реалізує проC
ект; необхідно створити об’єкт, а вартість об’єкта являє собою
сумарну вартість етапів, що входять у даний об’єкт; етапи інвеC
стиційного плану відносяться до об’єкта, визначається тип акC
тиву, до якого віднесений об’єкт. Призначаються період і споC
соби амортизації, визначається податок на актив, можливість
списання об’єкта у вигляді передоплачених витрат на виробC
ництво конкретного продукту, планується продаж використаC
них активів.
5. Ввести перелік продукції і послуг.
6. Ввести дані, що характеризують стратегію збуту проC
дукції (послуг).
Призначається ціна на продукцію (послуги), вводяться заC
гальні дані по збуту продукції, дається інформація про особлиC
353
9. Ô²ÍÀÍÑÎÂÅ ÑÒÀÍÎÂÈÙÅ ÒÎÐÃÎÂÎÃΠϲÄÏÐȪÌÑÒÂÀ
вості оподатковування надходжень від збуту кожного продукC
ту, про умови продажу з передоплатою, про знижки, які
робляться для стимулювання продажу, про планований обсяг
збуту за періодами; коригується обсяг збуту продукції з урахуC
ванням сезонності; змінюється обсяг збуту продукції протяC
гом календарного року.
7. Ввести дані про витрати на персонал.
Формується штатний розклад підприємства. Вводяться
дані по трьох різних групах (керування, виробництво, маркеC
тинг).
8. Ввести дані про прямі виробничі витрати.
9. Ввести дані про постійні (загальні) виробничі витрати.
Вводиться інформація про постійні витрати по трьох груC
пах (керування, виробництво, маркетинг), указується сума виC
трат, механізм виплат, додаткова інформація про інфляцію
для кожної статті витрат, податки.
10. Зробити розрахунок, щоб визначити потреби в капіталі.
Це робиться після введення усіх вихідних даних по проекC
ту. Дефіцит капіталу визначається в таблиці “Звіт про рух
коштів (КешCфло) (рядок: баланс готівки на кінець періоду)”.
11. Сформувати капітал: ввести дані про акціонерний і поC
зиковий капітал.
Вводиться інформація про власний і позиковий капітал,
указується сума позики, дата одержання, термін і відсотки по
позиці, дається схема надходження позики (однією сумою),
погашення (разовими платежами), виплат відсотків (регуC
лярні), спосіб віднесення виплат відсотків за позиками
(цілком на витрати). Для зручності аналізу дефіциту наявних
засобів мається можливість “прискореного” розрахунку проC
екту і перегляду сумарної інформації з таблиці КешCфло.
12. Зробити розрахунок, взявши до уваги вартість капітаC
лу і дисконтування.
Після завершення процедури фінансування необхідно
зробити повний розрахунок проекту з урахуванням ставки
дисконтування.
354
Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
13. Ввести дані, що характеризують стратегію виплат
дивідендів, використання вільних коштів. Спланувати виплаC
ту дивідендів на акціонерний капітал. Якщо після проведення
розрахунку з урахуванням капіталу на рахунку підприємства
утворилися вільні кошти, то система дає можливість розгляC
нути варіанти їхнього розміщення на депозит.
14. Проаналізувати чутливість проекту за допомогою
варіювання значень ключових факторів і визначити міру
їхнього впливу на фінансовий результат проекту. Фактори, що
впливають на показники ефективності розглянутого проекту:
ціна реалізованої продукції (послуг), обсяг збуту продукції,
прямі витрати, загальні витрати, затримки платежів.
Виглядає типовий розрахунок за цими показниками у таC
кий спосіб (див. БізнесCплан).
355
9. Ô²ÍÀÍÑÎÂÅ ÑÒÀÍÎÂÈÙÅ ÒÎÐÃÎÂÎÃΠϲÄÏÐȪÌÑÒÂÀ
БІЗНЕС'ПЛАН
Назва проекту: Виробництво спирту харчового
Дата початку проекту – 01.02.2001
Тривалість – 69 мес.
Список продуктів/послуг
Стартовий баланс
Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
Íàçâà
Îä. âèì³ðó
Ïî÷àòîê ïðîäàæ
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
1 äåêàë³òð
01.09.2001
Ðÿäîê
Ñóìà
(òèñ. ãðí)
1
2
Ãðîøîâ³ êîøòè
0,00
Ðàõóíêè äî îäåðæàííÿ
0,00
Ñèðîâèíà, ìàòåð³àëè ³ êîìïëåêòóþ÷³
0,00
Íåçàâåðøåíå âèðîáíèöòâî
0,00
Çàïàñè ãîòîâî¿ ïðîäóêö³¿
0,00
Áàíê³âñüê³ âêëàäè ³ ö³íí³ ïàïåðè
0,00
Êîðîòêîñòðîêîâ³ îïëà÷åí³ âèòðàòè
0,00
Ñóìàðí³ ïîòî÷í³ àêòèâè
0,00
Îñíîâí³ çàñîáè
0,00
Íàêîïè÷åíà àìîðòèçàö³ÿ
0,00
Çàëèøêîâà âàðò³ñòü îñíîâíèõ çàñîá³â:
0,00
Çåìëÿ
0,00
Áóäèíêè ³ ñïîðóäæåííÿ
0,00
Óñòàòêóâàííÿ
0,00
Îïëà÷åí³ âèòðàòè
0,00
²íø³ àêòèâè
0,00
²íâåñòèö³¿ â îñíîâ
í³ ôîíäè
0,00
356
Продовження таблиці
Ставка рефінансування
Інфляція (гривні)
357
Á²ÇÍÅÑ-ÏËÀÍ
1 2
²íâåñòèö³¿ â ö³íí³ ïàïåðè
ÑÓÌÀÐÍÈÉ ÀÊÒÈÂ
0,00
0,00
³äñòðî÷åí³ ïîäàòêîâ³ ïëàòåæ³
0,00
Êîðîòêîñòðîêîâ³ çàéìè
0,00
Ðàõóíêè äî îïëàòè
0,00
Îòðèìàí³ àâàíñè
0,00
Ñóìàðí³ êîðîòêîñòðîêîâ³ çîáîâ'ÿçàííÿ
0,00
Äîâãîñòðîêîâ³ çàéìè
0,00
Çâè÷àéí³ àêö³¿
0,00
Ïðèâ³ëåéîâàí³ àêö³¿
0,00
Êàï³òàë, âíåñåíèé ïîíàä íîì³íàë
0,00
Ðåçåðâí³ ôîíäè
0,00
Äîäàòêîâèé êàï³òàë
0,00
Íåðîçïîä³ëåíèé ïðèáóòîê
0,00
Ñóìàðíèé âëàñíèé êàï³òàë
ÑÓÌÀÐÍÈÉ ÏÀÑÈÂ
0,00
0,00
Âàëþòà
1
-
èé ð³ê
2
-
èé ð³ê
3
-
³é ð³ê
4
-
èé ð³ê
5
-
èé ð³ê
6
-
èé ð³ê
Ãðèâí³
Äîëàð
3,00
0.00
3,03
0,00
3,06
0,00
3,09
0,00
3,12
0,00
3,15
0,00
Îá’ºêò
1-èé ð³ê
2-èé ð³ê
3-³é ð³ê
4-èé ð³ê
5-èé ð³ê
6-èé ð³ê
Çáóò
Ïðÿì³ âèòðàòè
Çàãàëüí³ âèòðàòè
Çàðïëàòà
Íåðóõîì³ñòü
12,00
16,00
17,00
12,00
13,00
13,44
17,92
19,04
13,44
14,56
15,05
20,07
21,32
15,05
16,31
16,86
22,48
23,88
16,86
18,26
18,88
25,18
26,75
18,88
20,46
21,15
28,20
29,96
21,15
22,81
Інфляція (долар)
Податки
Список етапів
358
Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
Îá’ºêò
1-èé ð³ê
2-èé ð³ê
Ç-³é ð³ê
4-èé ð³ê
5-èé ð³ê
6-èé ð³ê
Çáóò
Ïðÿì³ âèòðàòè
Çàãàëüí³ âèòðàòè
Çàðïëàòà
Íåðóõîì³ñòü
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
Íàçâà ïîäàòêó
Áàçà
Ïåð³îä
Ñòàâêà, %
Ïîäàòîê íà ïðèáóòîê
Ïëàòà çà çåìëþ
Çá³ð çà ïðèðîäí³ ðåñóðñè
Çá³ð íà ïåíñ³éíå ñòðàõóâàííÿ
Çá³ð íà ñîö³àëüíå ñòðàõóâàííÿ
Çá³ð ó ³ííîâàö³éíèé ôîíä.
³äðàõóâàííÿ íà àâòîäîðîãè
Êîìóíàëüíèé ïîäàòîê
Ôîíä áåçðîá³òòÿ
Ïðèáóòîê
Ïðèáóòîê
Çàðïëàòà
Çàðïëàòà
Çàðïëàòà
Çàðïëàòà
Îáñÿã
ïðîäàæ³â
Ïðèáóòîê
Çàðïëàòà
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
̳ñÿöü
30
0
0
32
2,5
0
2,5
5
2,5
Íàçâà
Òðèâàë³ñòü
Äàòà
ïî÷àòêó
Äàòà
çàê³í÷åííÿ
Ðîçðîáëåííÿ á³çíåñ
-ïëàíó
Þðèäè÷íà ðåºñòðàö³ÿ
Çàêóï³âëÿ ëåãêîâîãî òðàíñïîðòó
Îôîðìëåííÿ êðåäèò³â
Çàìîâëåííÿ äîãîâîð³â íà ñèðîâèíó
Ðîçðîáêà òåõíîëîã³÷íîãî ïðîöåñó
Óñòàíîâëåííÿ îáëàäíàííÿ äëÿ
âèðîáíèöòâà
ϳäãîòîâêà âèðîáíè÷èõ ïëîù
Âèâ÷åííÿ ðèíêó çáèòó
Àâòîìàò äëÿ óïàêóâàííÿ
Çàêóï³âëÿ âàíòàæ³âîê Volvo
Çàêóï³âëÿ âàíòàæ³âîê Ãàçåëü
Ñåðòèô³êàö³ÿ
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
30
30
30
35
180
300
360
90
120
120
60
30
55
1434
01.02.2001
01.02.2001
01.02.2001
01.02.2001
01.02.2001
01.02.2001
01.02.2001
01.10.2001
01.10.2001
01.10.2001
15.12.2001
01.01.2002
01.12.2001
01.02.2002
03.03.2001
03.03.2001
03,03.2001
08.03.2001
31.07.2001
28.11.2001
27.01.2002
30.12.2001
29.01.2002
29.01.2002
13.02.2002
31.01.2002
25.01.2002
05.01.2006
Список ресурсів
Інвестиційний план
Планований обсяг постачань
Кредити
359
Á²ÇÍÅÑ-ÏËÀÍ
Íàçâà
Òèï
Îä.âèì.
Òèñ. ðóá.
Òèñ. $
Ñåðòèô³êàö³ÿ
Ïîñëóãè
Ëþäè
åòàï
20,00
58,00
0,00
0,00
N
Íàçâà åòàïó
Òðèâà-
ë³ñòü
Äàòà ïî÷àòêó
Äàòà çàê³í-
÷åííÿ
1
Ðîçðîáëåííÿ á³çíåñ-ïëàíó
30
01.02.2001
03.03.2001
2
Þðèäè÷íà ðåºñòðàö³ÿ
30
01.02.2001
03.03.2001
3
Çàêóï³âëÿ ëåãêîâîãî òðàíñïîðòó
30
01.02.2001
03.03.2001
4
Îôîðìëåííÿ êðåäèò³â
35
01.02.2001
08.03.2001
5
Óêëàäåííÿ äîãîâîð³â íà ñèðîâèíó
180
01.02.2001
31.07.2001
6
Ðîçðîáêà òåõíîëîã³÷íîãî ïðîöåñó
300
01.02.2001
28.11.2001
7
Óñòàíîâëåííÿ îáëàäíàííÿ
360
01.02.2001
27.01.2002
8
ϳäãîòîâêà âèðîáíè÷èõ ïëîù
90
01.10.2001
30.12.2001
9
Âèâ÷åííÿ ðèíêó çáèòó
120
01.10.2081
29.01.2002
10
Àâòîìàò äëÿ óïàêóâàííÿ
120
01.10.2091
29.01.2002
11
Çàêóï³âëÿ âàíòàæ³âîê Volvo
60
15.12.2001
13.02.2002
12
Çàêóï³âëÿ âàíòàæ³âîê Ãàçåëü
30
01.01.2002
31.01.2002
13
Ñåðòèô³êàö³ÿ
55
01.12.2001
25.01.2002
14
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
1434
01.02.2002
05.01.2006
N
Ïðîäóêò/Âàð³àíò
Îä. âèì.
2
-
12.
2001
2002
ð³ê
2003
ð³ê
2004
ð³ê
2005
ð³ê
1-10.
2006
1
Âèðîáíèöòâî
ñïèðòó õàð÷îâîãî
1 äåêàë³òð
2 666.67
8 000
8 000
8 000
10 800
5 333
Íàçâà
Äàòà
Ñóìà
Ñóìà òèñ. äîë
Òåðì³í
Ñòàâêà, %
Êðåäèò
01.09.2002
400,00
2 ðîêè
12,00
Розподіл прибутку
Частка прибутку, яка витрачається на формування
резервів %
Збут (Ціноутворення)
Збут (Умови оплати)
Збут (Умови продаж)
Виробництво
Сумарні прямі витрати
Матеріали і комплектуючі
360
Економіка торгівлі з використанням інформаційних технологій
1-èé ð³ê
2-èé ð³ê
3-³é ð³ê
4-èé ð³ê
5-èé ð³ê
6-èé ð³ê
0,00
5,00
5,00
6,00
6,00
7,00
Ïðîäóêò \ Âàð³àíò
Ö³íà,
òèñ.ãðí
Ö³íà, òèñ. äîë
Îïèñ
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó
õàð÷îâîãî
0,14
Ïðîäóêò \ Âàð³àíò
Îïèñ
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
Ïðîäàæ ïî ôàêòó
Ïðîäóêò
\ Âàð³àíò
Îïèñ
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
Íàçâà
Âèðîáíè-
÷èé öèêë
Ãðàô³ê âèðîáíèöòâà
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
32 äí³
Íåîáìåæåíå âèðîáíèöòâî
Íàçâà
Îä. âèì.
òèñ.ãðí
òèñ. $
Âèðîáíèöòâî ñïèðòó õàð÷îâîãî
1 äåêàë³òð
0,00
0,00
Íàçâà
Îä. âèì.
Ö³íà, òèñ.ãðí
Ö³íà, òèñ. $
Áðàæêà
1 äåêàë³òð
0,00
0,00