Горемыкин В.А. Богомолов А.Ю. Бизнес план: методика разработки. 45 реальных образцов бизнес-планов

Подождите немного. Документ загружается.

дущих

прибылей (затрат) или денежных потоков, дисконтированных

с помощью соответствующей процентной

ставки,

за вычетом приве-

денной стоимости инвестиционных издержек.

NPV

представляет со-

бой оценку сегодняшней стоимости потока будущего дохода (в насто-

ящем случае оттока денежных средств на покупку

оборудования).

Чи-

стая приведенная величина дохода (расхода) равна приведенной

стоимости будущих прибылей (затрат) или денежных потоков, дис-

контированных с помощью соответствующей процентной ставки, за

вычетом приведенной стоимости инвестиционных издержек. NPV

используется для оценивания и ранжирования различных предложе-

ний об инвестициях с использованием общей базы сравнения. Инве-

стор должен отдавать предпочтение только тем проектам, NPV кото-

рых имеет положительное значение. Показатель чистой приведен-

ной величины дохода обычно считается надежным показателем

бюджета инвестиций.

Ставку

дисконтцрованиядля

приведения поступлений и выплат к

текущему уровню следует принимать как минимально

премлемый

уро-

вень дохода на инвестиции, который может быть получен при фи-

нансировании

альтернативеных

проектов или в случае размещения

свободных денежных ресурсов на депозит в банк.

Сумма уплачиваемых процентов подлежит вычету из налогообла-

гаемой прибыли, следует использовать

посленалоговую

цену заемно-

го капитала:

Ставка дисконта К = Р х

- Н), где

Р- цена заемного капитала (40

%),

Н - налог на прибыль (30

%),

=0,4х(1-

0,3) =0,28.

Таблица

Денежные потоки при покупке

оборудования из собственных средств

Условия лизинговой сделки:

Срок

лизинга

КАМАЗ*2

КЗАГГ2

Налог на

приобре-

тение

Итого

стоимость

имущества

3,3 года

794,4000.00

196,000.00

148,733.00

1,139,133.00

% за кредит

Срок

кредита

Стоимость

кредитных

ресурсов

(метод Б)

40 Ставка 28

дисконта %

18 мес. Налог на 30

прибыль %

302,354.00

598

Годы

Базов, год 1

Цель приобретения имущества

-1,139,133.00

Затраты на обслуживание имущества

-22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00 -22,783.00

Налоговая экономия на обслуживание

6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00 6,835.00

Налоговая экономия на

амортизции

34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00 34,174.00

Чистый денежный поток (NCF)

-1,139,133.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00 18,226.00

Текущая стоимость единицы (F4)

1,00000 0,78125 0,61035 0,47684 0,37253 0,29104 0,22737 0,17764 0,13878 0,10842 0,08470

Чистый приведенный эффект (NPV)

-1,139,133.00 14,239.06 11,124.24 8690,89 6789,73 5304,50 4144,05 3237,67 2529,40 1976,06 1543,4

Чистый приведенный эффект:

NPV=

(NCF * 1 / (1 +

г)

п)-

п-

период расчета

инвестиционные

издержки

NCF- чистый денежный поток

г-ставка

дисконта

NPV

покупки =

-1,139,133.00

+ 59,579.34

=-1,079,553.66

Таблица

2. Денежные потоки при лизинге оборудования

Лизинговые платежи

по договору

финансового

лизинга

Затраты на обслужи-

вание имущества

Налоговая экономия

на обслуживание

Налоговая экономия

на лизинговых платежах

Чистый денежный

поток (NCF)

Текущая стоимость

единицы (F4)

Чистый приведенный

эффект (NPV)

Базовый год

-1,109,46700

-22,78300

6,83500

332,84010

-792,57490

,00000

-792,57490

1 год

-543,66200

-22,78300

6,83500

163,09860

-396,51140

0,78125

-309,77453

2 год

-12,00000

-22,78300

6,83500

3,60000

-24,348.00

0,61035

-14,86080

Згод

-4,00000

-22,78300

6,83500

,20000

-18,74800

0,47684

-8,93980

NPV лизинга = -1,126,15003

Сравнение приведенных

затрат.

NPV лизинга оборудования - NPV покупки оборудования =

1,126,150.03-

1,079,553.66)

-46,596.37.

NPV

покупки оборудования >

NPV

лизинга оборудования.

Выбираем тот способ

финансирования,

который имеет

наимель-

шие приведенные затраты.

Лизинг более предпочтительней, чем прямая покупка оборудова-

ния.

Таблица 3. Расчет лизинговых платежей

для ООО "Светлое" методом Б

КАМАЗ'2

КЗАГТ2

Итого

Налог на приобретение

Стоимость

% за кредит

Стоим,

кредит

Начальная стоимость имущества

1176420

794,400 р. периодичность 12

196,000р.

срок лизинга 1,50

90,400 р. промеж.знач. 65,357 р.

148,733 р.

874,066 р.

40%

302,354 р. (40%

годов,

на 18

мес.)

600

Годы

мес.

3 мес.

I кв.

мес.

II кв.

мес.

Ill кв.

мес.

кв.

1 год

1 мес.

мес.

I кв.

мес.

II кв.

мес.

Ill кв.

Нач.

стоим,

им-ва

1,176,420

1,147,009

1,117,599

1,088,188

1,058,778

1,029,367

999,957

970,546

941,136

911,725

882,315

852,904

823,494

794,083

764,673

735,262

705,852

676,441

647,031

617.620

588.210

Амор-

тиза-

ция

29,410

88,231

29,410

88,231

29,410

88,231

29,410

88,231

352,926

29,410

88,231

29,410

88,231

29,410

88,231

Конечн.

стоим,

им-ва

1,147,009

1,117,599

1,088,188

1,058,778

1,029,367

999,957

970,546

941,136

911,725

882,315

852,904

823,494

794,083

764,673

735,262

705,852

676,441

647,031

617,620

588,210

558.799

Налог

на

им-во

5,662

5,441

5,220

5,000

21,323

3,897

3,676

3,456

Комиссия

лизинго-

вой ком-

пании

5,000

59,997

3,235

Оборо-

тный

налог

1,376

1,603

1,376

1,594

1,376

1,585

1,376

1,576

17,370

7,306

1,462

1,306

1,453

1,306

1,444

НДС Лизин-

говый

платеж

7,157 42,944

8,335 50,010

7,157 42,944

8,289 49,734

7,157 42.944

7.157 42,944

8,243 49.459

7,157 42,944

8,197 49,184

90,323 541,939

6.790 40,742

6,790 40,742

7,601 45,605

6,790 40,742

6.790 40,742

7,555

45,330

6,790 40.742

6,790 40,742

7,509 45,055

Годы

мес.

1 год

мес.

1 мес

2 мес

3 мес

Лизин-

говый

платеж

42,944

50,010

42,944

49.734

42,944

49,459

42.944

42,944

49,784

541,939

40,742

45,605

0,742

40,742

45,330

. 40.742

. 40,742

. 45,055

Годы

мес.

год

мес.

Лизин-

говый

платеж

90,238

97,304

90,238

90.238

97,028

90.238

90,238

96,753

90,238

96,478

1,109,467

88,036

92,899

88,036

92,620

1,000

1.000

1,000

Годы

мес.

IV кв.

2 год

мес.

1KB.

мес.

II кв.

мес.

Ill кв.

мес.

IV кв.

Згод

мес.

1KB.

мес.

II кв.

4 год

Итого

Итого:

Нач.

стоим,

им-ва

558,799

529,389

499,978

470,568

441,157

411,747

382,336

352,926

323,515

294,105

264,694

235,284

205,873

176,463

147,052

117,642

88,231

58,821

29,410

1,669,129

Амор-

Конечн.

тиэа-

стоим,

ция им-ва

29.410

29,410

88,231

352,926

29,410

88,231

29,410

88,231

29,410

88,231

29,410

88,231

352,926

29,410

88,231

29,410

177,642

1,176,420

529,389

499,978

470,568

441,157

1477,747

382.336

352.926

323,515

294.105

264,694

235,284

205,873

176,463

147,052

117,642

88,23

58,82

29,470

29,410

Налог Комиссия

на

лизинго-

им-во вой ком-

пании

3,235

14,264

2,132

1,912

1,691

1,471

7,206

368

221

588

43,380

3,235

38,822

1,471

1.471

1,471

1.471

1,471

1.471

1,471

77,646

294

7,776

117,642

Оборо-

тный

налог

1,306

1,435

16,240

1,235

1,321

1,235

1.312

1,235

1,303

1,235

1.235

1.294

75,777

1,188

1,203

1,197

4.776

53,498

НДС Лизин- Годы

Лизин-

Годы Лизин-

говый

платеж

6,790

7,463

84,450

6,423

6,867

6,423

6,821

6,423

6,775

6,423

6,729

78,578

6,179

6,255

6,224

24,837

40,742

44,779

506,703

38,540

41,201

38.540

38,540

40,925

38,540

40,650

38,540

40,375

477,467

37,071

37,530

37,347

149,019

278,1881,669,128

мес.

2 год

мес.

Згод

мес.

4 год

Итого:

40,742 1 мес.

40,742 2 мес.

44,779 3 мес.

506,703 2 год

38,540 1 мес.

38,540 2 мес.

47,207 3 мес.

38,540 1 мес.

38,540 2 мес.

40.925 3 мес.

38,540 1 мес.

38,540 2 мес.

40,650 3 мес.

38,540 1 мес.

38,540 2 мес.

40,375 3 мес.

471,467

Згод

37,071 1 мес.

37,071 2 мес.

37,530 3 мес.

37.347 1 мес.

149,019 4 год

1,669,128

1,000

543,662

1,000

1.000

1,000

72,000

7,000

1,000

4.000

7.15.

Ремонт

бытовой,

видео, аудио и оргтехники

Резюме

Целью проекта является обоснование финансово-экономической

целесообразности предприятия.

ООО

ТЕХНИКС"

(именуемое дальше как ООО) создано физичес-

ким лицом. Уставной капитал составляет 10 000 рублей.

Проведенное исследование показало наличие потенциального рын-

ка услуг по ремонту, в частности ремонта бытовой, ТВ, видео, аудио и

оргтехники. Следует отметить, что оказание услуг по ремонту, как

правило, производится организациями, которые представляют одну

фирму производитель и при этом не заинтересованы в расширении

вида предоставленных услуг. В этой связи ООО

предполагшает

созда-

ние дополнительного рынка услуг за счет расширения ассортимента

обслуживаемой продукции и осуществление сервисного обслужива-

ния технических средств на дому по требованию клиента. Выход на

рынок планируется с помощью проведения рекламной

укомпании.

На

начальной стадии открыта одна мастерская, а в последствии целая

сеть мастерских по Москве.

руководство

деятельностью предприятия ведет Учредитель и Гене-

ральный директор, Назарова

Татьяна

Александровна. Возраст Шлет.

Продолжает обучение на 3 курсе факультета Мировой экономики Ин-

ститута Международных Экономических Связей.

Главный

бухгалтер Сухова Лидия Федоровна. Возраст 30 лет. Обра-

зование высшее экономическое, опыт работы в коммерческих струк-

турах - 8 лет, в том числе в производственной сфере - 5 лет.

Для создания ООО планируется взять кредит в банке в размере

180

000 рублей.

160000

рублей пойдут на приобретение основных средств,

а остальные на прочие расходы. Кредит берется под 6 % годовых и

выплачивается в течение двух лет. При этом он не является финансо-

вой тяжбой и при желании генерального

дпиректора

может быть вып-

лачен гораздо раньше.

Проект является мало бюджетным и в силу этого достаточно мо-

бильным, что позволяет избежать многих рисков. Но, несмотря на

это, быстро окупается и приносит сравнительно высокую прибыль.

Объем спроса на наши услуги определяет объем производства, так

как объем производства зависит от количества поступивших заказов

на ремонт технических средств. Проведенный анализ показал, что пос-

ле начала функционирования предприятия, на может быть достигнут

желаемый уровень спроса. Он может быть достигнут только на пятом

месяце работы на данном рынке услуг и составит 290 заказов.

Планируемая прибыль за февраль должна составить 27242,5 рубля

ине уменьшаться в последующие периоды, так как в ближайшие не-

603

сколько

лет

не намечается грандиозных перемен в данной сфере услуг.

А реклама и использование передовых технологий позволят удержать

место на рынке.

Полученные деньги будут использованы для образования оборот-

ного капитала, финансирования маркетинга, создания фонда рас-

ширения и резервного фонда.

для снижения риска банкротства фун-

кционирование и развитие планируется исключительно в рамках са-

моокупаемости.

Описание

предприятия

Полное наименование: Общество с ограниченной ответственнос-

тью "Мастерская по ремонту технических средств

ТЕХНИКС".

Сокращенное наименование: ООО ТЕХНИКС".

Располагаться созданное предприятие будет на территории аренду-

емого

помещения,

состоящего из 3-х комнат, общей площадью 80 м

Адрес:

119361,

ул. Озерная, 44.

Предприятие образовано

10.09.99г.

Размер уставного капитала 10 000 руб.

Регистрационное свидетельство

№

Ю11

/894807.

Основной вид деятельности предприятия - производство.

Организационно-правовая форма - общество с ограниченной от-

ветственностью.

Форма собственности - частная.

Банковские реквизиты: Сберегательный банк РФ, р/счет

40702810510000011474.

Адрес налоговой инспекции: 125047, ул. Чаянова, д. 8.

Организационная структура предприятия

Генеральный директор

Рис.

Схема линейно-функциональной

структуры ООО

"ТЕХНИКС".

604

руководство

деятельностью предприятия ведет Учредитель и Гене-

ральный директор, Назарова

Татьяна

Александровна. Возраст 19 лет.

Продолжэает

обучение на 3 курсе факультета Мировой экономики Ин-

ститута Международных Экономических Связей. Без опыта работы.

Главный бухгалтер Сухова Лидия Федоровна. Возраст 30 лет. Обра-

зование высшее экономическое, опыт работы в коммерческих струк-

турах - 8 лет, в том числе в производственной сфере - 5 лет.

Основной целью учреждаемого предприятия является оказание

услуг по ремонту технических средств различных фирм и географи-

чески приближенных к клиенту.

В дальнейшем предполагается увеличение объемов производства

и создание сети мастерских.

Описание услуги

Мастерская производит ремонт технических средств:

- бытовой техники;

ТВ, видео и аудио техники;

- оргтехники.

Данный товар удовлетворяет потребность клиента в качествен-

ном ремонте технических средств любой фирмы производителя в удоб-

ном для заказчика месте.

Этапы технологического процесса:

- получение неисправной техники,

- выявление причины поломки,

- поиск и подбор необходимых деталей,

-устранение

поломки.

Для успешного выполнения этого плана нам необходимы: поме-

щение, набор инструментов и оборудование, специальные издания,

автомобиль Москвич "Пикап".

Особенности товара:

- гарантийное обслуживание после ремонта в течение 3 месяцев;

- доставка техники в мастерскую по требованию клиента;

- выезд и ремонт на дому по просьбе заказчика;

- ремонт изделий различных фирм;

- гарантия сохранности и возврата изделия при невозможности

его ремонта.

Эти качества наших услуг должны быть привлекательны для кли-

ента.

Жизненный цикл отрасли

услуг

по ремонту технических средств

имеет семь

этапов.

Зарождение.

2. Внедрение на рынок.

3. Рост.

605

4. Насыщение рынка.

5. Спад.

6. Модернизация.

7. Новый спад и прекращение деятельности.

На российском рынке данный вид услуг находится на третьем эта-

пе (рост). Спрос на них не удовлетворен полностью, поэтому в данной

отрасли нет необходимости снижения цен.

Данный товар рассчитан

на

ту группу населения, которые не име-

ют возможности для покупки новой техники и частой ее заметы. По-

этому мастерская должна быть расположена в районе средней пре-

стижности с большими возможностями для реализации данного вида

услуг. Формирование спроса будет производиться с помощью рекламы

в местных печатных изданиях и объявлений.

Выбор метода ценообразования предприятием основан на заранее

определенном размере прибыли, поэтому при планировании цены

использован метод ценообразования - "средние издержки +

прибыль".

Характеристика ценовой политики представлена в таблице

Цена

на данный вид услуги складывается из оплаты вызова мастера и дос-

тавки техники в помещение мастерской (если это необходимо), сто-

имости диагностики и ремонта и цены деталей, необходимых для ре-

монта. Вызов мастера, доставка техники и диагностика стоят 50 руб-

лей. Стоимость ремонта колеблется в зависимости от стоимости

технического изделия, и составляет примерно

10%

от его цены. А де-

тали поставляют фирмы, с которыми заключены контракты.

Таблица

Ценовая политика мастерской

Постановка вопроса при исследовании

объекта или метод его анализа

Характеристика и оценка

фактического состояния дел

Насколько цены отражают издержки

вашего предприятия, конкуренто-

способность товара, спрос на него?

Какова вероятная реакция

покупателей на повышение цены?

Как оценивают покупатели уровень

цен на товары вашего предприятия?

Используется ли предприятием

политика стимулирующих цен?

Используется ли предприятием

политика стандартных цен?

Как действует предприятие,

когда конкуренты изменяют цены?

Известны ли цены на товары вашего

предприятия потенциальным покупателям?

В полной мере

При повышении цены часть

клиентов уходит к конкурентам

Уровень цен приемлем

Планируемая цена ниже

среднерыночной

Нет (до проведения

рекламной компании)

606

4. Описание отрасли

Сегодня у населения Москвы в домах находится самое

большое,

по

сравнению с другими городами, количество техники, которая в тече-

ние срока служба неоднократно ломается, и нуждаются в ремонте. В

связи с этим Москва является наиболее перспективным рынком сбы-

та, так как при высоком уровне спроса и среднем уровне конкуренции

доля потребителей, готовых купить данный вид услуг, достаточна

высока. По разным данным ниша рынка составляет от 20% до 35%.

Доходы, получаемые от ремонта технических средств в настоящее

время практически стабильны, поскольку не зависят от сезона и дру-

гих природных факторов. Это является одной из причин выбора сфе-

ры бизнеса.

Услуги рассчитаны на жителей данного, то есть района местона-

хождения предприятия и прилежащих районов. Однако вызов масте-

ра может производиться в любой район Москвы. Основными потре-

бителями являются физические лица (около 90%), а остальную

часть(10%)

составляют юридические лица.

5. Плав маркетинга

Соответственно информации, полученной в результате исследо-

вания, проведенного в рамках данного бизнес-плана, сегодня в Моск-

ве сфера услуг по обслуживанию и ремонту технических средств не

обладает высоким уровнем конкуренции и вход и выход из нее не зат-

руднен.

ООО будет функционировать на рынке монополистической кон-

куренции. Рынок состоит из множества покупателей и продавцов, со-

вершающих сделки не по единой рыночной цене, а в широком диапа-

зоне цен. Наличие диапазона цен объясняется способностью продав-

цов предложить покупателям разные варианты услуг, отличающиеся

друг от друга качеством, свойствами, временем обслуживания.

Основными конкурентами являются предприятия, занимающиеся

ремонтом одной фирмы производителя (конкурент

№1),

и конкурент

№2. Сильные и слабые стороны товара ООО

"ТЕХНИКС"

по сравне-

нию с конкурентами отражены в

талице

2. Соответственно данным

таблицы 1 основным конкурентом является конкурент

№

который

уступает нам только в цене, количестве обслуживаемых фирм и бли-

зости к клиенту. Это компенсируется

тем,

что адрес организации ука-

зывается при покупке технических средств, и, если клиент не знает

других ремонтных мастерских, то он обращается по указанному адре-

су. Учитывая этот фактор, ООО следует использовать рекламу для при-

влечения заказчиков. Конкурент №2 имеет ряд недостатков, которые

не могут компенсироваться низкой ценой, в связи с этим он не пред-

ставляет особой опасности.

607