Долятовский В.А., Долятовская В.Н. Исследование систем управления

Подождите немного. Документ загружается.

Продолжение

табл. 4.5

1 2 3

4 5 6

Доля запасов

оборотных активах

0,9

0,55

0,77

0,87

0,9

Доля собственных

оборотных средств

покрытии запасов

1,12

2,25 2,01

0,01 1,4

Коэффициент

покрытия запасов

0,5

0,94 2,56

0,33

0,86

Оценка финансовой устойчивости

Коэффициент

концентрации

собственного

капитала

0,6 0,5

0,64 0,74 0,56

Коэффициент

финансовой

зависимости

1,6

2,04 1,56

1,3

1,8

Коэффициент

маневренности

собственного

капитала

0,8

1ДЗ

0,94

0,003

0,97

1 2

5 6

Коэффициент

концентрации

заемного капитала

0 0

0,36

0,52 0,44

Коэффициент

соотношения

заемных

собственных средств

1,6

1,04

1,56 0,35

2,6

Оценка деловой активности

Выручка

от

реализации

96797

400786

822516

1147268 181282

Чистая прибыль

19213

113655 259543 283826

1390

Производительность

труда

7,07

28,6 41,5 58,5 90,6

Фондоотдача

80,7

750,5

21,9

3,56 13,6

Оборачиваемость

средств

расчетах

(в

оборотах)

4,5

0,48 16.4

1277,6

26,5

Оборачиваемость

средств

расчетах

(в

днях)

1,7

3,37

3,4

0,3

0,8

Продолжение

табл.

4.5

3 4

5 6

Оборачиваемость

запасах

(в

оборотах)

211,8

106,8 105,9

8,1

450

Оборачиваемость

запасах

(в

днях)

28,7 121,3

66,6

44,4

397,16

Оборачиваемость

кредиторской

задолженности

(в

днях)

216,3

107,3 122,3 15,3

476,5

Оборачиваемость

собственного

капитала

1,6

2,6

2,62 3,54

0,56

Оборачиваемость

совокупного

капитала

1,02 1,28

1,69 2,6 0,31

Коэффициент

устойчивости

экономического

роста

0,33 0,74

0,83

0,88

0,004

Оценка рентабельности

Чистая прибыль

19213

113655 259543 283826

1390

Рентабельность

продукции

0,26

0,34

0,39

0,3

0,04

Рентабельность

основной

деятельности

0,35

0,54 0,64

0,45

0,04

Рентабельность

совокупного

капитала

0,2

0,36 0,61 0,65

0,002

Рентабельность

собственного капитала

0,33

0,74

0,95

0,88

0,004

Период окупаемости

собственного

капитала

3,05 1,35

1,06

1,14

233,9

Результаты анализа полученных данных:

Оценка имущественного положения

Основываясь на данных таблицы 4.5, можно сказать,

что сумма хозяйственных средств предприятия росла в

течение всех периодов (рис. 42.) - это свидетельствует о

наращивании имущественного потенциала предприятия.

600000

500000

400000

300000

200000

100000

( кв. 1999 г. II кв. 1999 г. Ш кв. 1999 г. IV кв.

(9991.

I кв. 2000 i

• Сумма хозяйственных средств в распоряжении

предприятия

• Платежеспособность

предприятия

1 кв.

20001.

Рис.

42. Динамика роста суммы хозяйственных средств ООО «С»

Оценка ликвидности

Функционирующий капитал предприятия с I по III квар-

тал 1999 года возрастал, в IV квартале 1999 года резко

снизился, но к I кварталу 2000 года показатель увеличил-

ся.

Коэффициент текущей ликвидности принял максималь-

ное значение в IV квартале 1999 года, минимальное зна-

чение - в III квартале 1999 года. Это означает, что на

один рубль текущих обязательств предприятия приходит-

ся 99 копеек текущих активов в IV квартале 1999 года и

45 копеек в I квартале 2000 года. Это благоприятная тен-

денция, если рост этого показателя не достигает слишком

высоких темпов.

Рекомендуемое значение коэффициента абсолютной лик-

видности 0,05—0,2. Платежеспособность предприятия по

сравнению со II кварталом (максимальное значение) сни-

зилась на 17,6 %. Значение платежеспособности ООО «Син-

тез-Технологий» за III квартал 1999 года и I квартал 2000

года находится ниже значения, рекомендуемого значения.

Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов

колеблется в течение рассматриваемого периода, но нахо-

дится в пределах допустимых значений.

Динамика платежеспособности предприятия

Коэффициент покрытия запасов показывает, что пред-

приятие находится в устойчивом положении только в III

квартале 1999 года, т.к. значение показателя больше 1.

Оценка финансовой устойчивости

Коэффициент концентрации собственного капитала ко-

леблется от значения 0,5 до 0,74, данное положение пока-

зывает, что предприятие находится в достаточно стабиль-

ном, независимом и устойчивом положении, но также можно

сказать, что любые непредвиденные изменения во внешней

или внутренней среде могут привести к потере этих поло-

жительных качеств.

Коэффициент финансовой зависимости показывает, что

на каждые 1,6 рубля приходится 60 копеек заемного капи-

тала в I квартале 1999. В I квартале 2000 года объем

заемного капитала увеличился на 10,6% и составил 79 ко-

пеек на каждые 1,79 рублей.

Анализируя коэффициенты структуры долгосрочных

вложений, долгосрочного привлечения заемных средств и

коэффициент структуры заемного капитала, можно сделать

выводы, что предприятие не берет долгосрочных кредитов

и по существу финансирует себя самостоятельно.

Оценка деловой активности

Оценку деловой активности начнем с рассмотрения по-

казателя выручки от реализации и чистой прибыли. Оче-

видно, что в III квартале 1999 года оба показателя достиг-

ли максимального значения, а в I квартале 2000 года по-

казатель чистой прибыли упал до минимальной отметки.

Это явление можно объяснить присутствием фактора се-

зонности в работе полиграфических предприятий. В III и

IV кварталах заказчики готовят много рекламной продук-

ции, связанной со всевозможными акциями, посвященны-

ми новогодним и рождественским праздникам. В I кварта-

ле в связи с теми же праздниками деловая активность сни-

жается

до

минимальных пределов,

что и

влечет

за

собой

простои полиграфического производства.

Соотношение показателей выручки от реализации

чистой прибыли предприятия

Производительность труда неуклонно растет от отметки

в I

квартале 1999 года

до

90,6

в I

квартале 2000 года.

При этом фондоотдача

до 3

квартала 1999 года росла,

но

квартале 2000 года резко снизилась

до

критического

предела.

Экономический рост

к IV

кварталу 1999 года составил

88%,

а в I

квартале 2000 года снизился

до 0,4 %.

Динамика экономического роста предприятия

Таблица

4.6

Показатели покрытия постоянных затрат

по группам продукции

Вид

продукции

Средняя отпускная цена

за

шт.

Прямые

одноэлементные

издержки на сырье и

материалы

Прямые

(одноэлемент-

ные) издержки

производства

Перемен, накладные

затраты

Совокуп. переменные

затраты

Показатель

покрытия

постоян.

затрат

Вид

продукции

Средняя отпускная цена

за

шт.

Прямые

одноэлементные

издержки на сырье и

материалы

Рабочее

время

Почас.

ставка

Всего

Перемен, накладные

затраты

Совокуп. переменные

затраты

Показатель

покрытия

постоян.

затрат

Вид

продукции

33 44

5=3

7=2+

+5+6

8=1-7

Бланки 1,54

Кален-

дари

4,01

Листов-

ки

1,27

Письма 0,59

Буклеты 2,13

Сопоставим целевые рынки

по их

объемным показате-

лям (табл.

4.7).

Таблица

4 . 7

Анализ целевых рынков

по

группам продукции

Группы

продукции

Фактические

объемы

кв.

2000

г.)

Плановые объемы Группы

продукции

Фактические

объемы

кв.

2000

г.)

Плановый квартал

кв.

2000г.)

Группы

продукции

Сумма Штук Сумма

Штук

Бланки

20639,9 67287 16520,6

56995, 7

Блокноты 8425

300

4780,5

275

Листовки 1661,7 5900

7759,9

21400

Письма

8866,7

30000 18851,6 59033,3

Буклеты

7271 500

9105,7

950

,—г.

I. •

! и

т..

-1 и|—

• 1 • • ' )" "

1кв.

1999г.

2кв.

1999г.

Зкв.

1999г.

4кв.

1999г. 1кв. 2000г.

Рис.

43.

Оценка рентабельности

В период

с I по III

квартал 1999 года рентабельность

по

всем показателям росла,

с IV

квартала

1999

года

по I

квартал 2000 года рентабельность

по

всем показателям

резко упала, кроме рентабельности совокупного капитала,

который

за IV

квартал

1999

года составил

65%

(макси-

мальное значение). Теперь можно провести анализ конку-

рентных качеств фирмы.

Таблица

4.8

Анализ конкурентоустойчивости

на

целевых рынках

по

группам продукции

Факторы

влияющие

на

конкуренто-

устойчивость

Фактическое состояние

Затраты

на усовершенст-

вование (время мес/ инве-

стиционные затраты. Дру-

гие затраты ден. ед)

Окончательное уточне-

ние/

переработка

Факторы

влияющие

на

конкуренто-

устойчивость

Фактор,

имеющий

важное

значение

Фактор,

имеющий

несущест-

венное

зна-

чение

Затраты

на усовершенст-

вование (время мес/ инве-

стиционные затраты. Дру-

гие затраты ден. ед)

Окончательное уточне-

ние/

переработка

Факторы

влияющие

на

конкуренто-

устойчивость

1 2 3

4 5

Затраты

на усовершенст-

вование (время мес/ инве-

стиционные затраты. Дру-

гие затраты ден. ед)

Окончательное уточне-

ние/

переработка

Цена

Качество

(надеж-

ность, соблюде-

ние норм, про-

должительность

службы)

Инновация

Сервис

Производствен-

ные

мощности

Технологическая

гибкость

Господство/

власть

на

рынке

Имидж/

марка

Информация

Организация

по-

ставок

Таблица

4.9

Анализ конкурентов

целевого рынка

Целевой рынок

Группа

продукции

Конкуренты

Рынок

сбыта

Издержки

производ-

ства

Производст-

венная

техно-

логия

(инновация,

качество)

Группа

продукции

Конкуренты

Большой

Средний

Малый

Высокие

Средние

Низкие

Высокие

Средние

Низкие

4 5 6 7

8 9 10

Офсетная

печать

«Аверс»

* * *

Продолжение

табл. 4.10

2 3

4 5 6 7 8

10 11

Офсетная

печать

«Leo»

Офсетная

печать

«Пентагон»

* *

Офсетная

печать

Arte

ль»

* *

Офсетная

печать

«Синтез

Технологий»

* *

Таблица

4.11

Соотношение

цен

предприятий-конкурентов

Название

предприятия

Синтез

технологий

Пентагон

Айель Аверс

Leo

Стоимость

полноцветной

печати формата

А4

(односторонняя)

2508 3400 3280

22530 33300

Синтез Пентагон АгГель Аверс

Leo

Рис.

44.

Таблица

4.12

Экспресс-анализ ОТП

(Объемы продаж-Технологические мощности-

Портфель заказов)

Объемы

Технические Портфель

продаж

мощности заказов

Отчетный Отчетный

Группы про-

дукции

по

целевым

рынкам

квартал квартал квартал

Группы про-

дукции

по

целевым

рынкам

гоимостном

.фажении

натуральном

выражении

.Максим,

тех.

мощность

(в натур,

вы-

ражении)

В стоимостном

выражении

еа

натуральном

выражении

В стоимостном

выражении

оа

Бланки

1318 4400

15000 листо-

20639,9 67287

Календари 10098 2200

прогонов

Листовки 13538 35300

день одно-

цветная печать

3000 единиц

полноцветной

печатной про-

дукции

1991,7 5900

Письма 18304 58100

день одно-

цветная печать

3000 единиц

полноцветной

печатной про-

дукции

8866.7

30000

Буклеты

1083

600

день одно-

цветная печать

3000 единиц

полноцветной

печатной про-

дукции

7271

500

Снижение показателей «портфеля заказов» за I квартал

2000

года связано с влиянием фактора сезонности на полиграфическое про-

изводство. I квартал - это период снижения деловой активности в

связи с новогодними и рождественскими праздниками и отпусками.

Таблица

4.13

Совокупные затраты

по отдельным функциональным сферам

Затраты

за отчет-

ный год

Примерные затраты

последующие

кварталы

Затраты

за отчет-

ный год

следую-

щий

квартал

следую-

щий

квартал

1 2 3

Сфера деятельности материа-

лы/

складское хозяйство, учег

внутризаводского движения сырья

и материалов, закупка. Прямые

затраты

на

сырье

материалы

(ПЗСМ). Накладные расходы,

связанные

сырьем

материала-

ми (НРСМ)

Продолжение табл. 4.13

Сфера деятельности - изготов-

ление продукции. Прямые затра-

ты на производство (ПЗП). На-

кладные расходы, связанные с

производством (НРП)

Сфера деятельности - админи-

страция. Административно-

хозяйственные (накладные) расхо-

ды (АХР)

Сфера деятельности - сбыт.

Накладные расходы по сбыту

(НРС)

Сфера деятельности - научио-

исследовательские я опытно-

конструкторские работы. Осо-

бые прямые издержки по произ-

водству/ сбыту

6. 1+2+3+4+5 = Сумма затрат

Изменение запасов полуфабри-

катов

8. Изменение запасов готовой

продукции

9. Услуги, оказываемые для внут-

ризаводских нужд (отражаемые в

активных статьях баланса)

10.

Производительность сотрудни-

ков (10=6/ число сотрудников)

Уровень методов управления и системы менеджмента

оценивается на основе интервью или анкетного опроса.