Турковская М.Б. Деньги, кредит, банки. Учебно-методический комплекс

Подождите немного. Документ загружается.

356

свыше 90 дней = 0.0877 = 8.77%.

Средняя реальная стоимость вкладов с учетом инфляции:

(– 8.87) • 0.5 + (– 2.03) • 0.25 + (– 6.41) • 0.20 + 8.77 • 0.05 = – 5.79%.

Отрицательный знак указывает на то, что средний уровень процентной

ставки по вкладам ниже уровня инфляции, вследствие чего кредиторы банка

(вкладчики) проигрывают, их реальный доход отрицателен. Банк реально полу-

чает доход по вкладам клиентов, хотя номинально выплачивает клиентам про-

центы.

Ответ

: средняя реальная ставка по вкладам без учета инфляции =

14.56%;

с учетом инфляции = – 5.79%.

Решите самостоятельно

Задача 6.2

Определите среднюю реальную ставку процентов по вкладам населения:

а) с учетом инфляции и б) без учета инфляции при следующих исходных

данных:

годовой уровень инфляции = 15%;

норма обязательного резервирования = 8%.

рыночная стоимость различных видов вкладов (%): 4; 10; 15; 18;

удельный вес соответствующих видов вкладов (%): 40; 20; 30; 10.

Ответ: а) 10.761%; б) – 2.17%.

Задача 6.3

Определите ориентировочный процент по ссудной операции (без учета

инфляции) при следующих исходных данных:

Кредитные ресурсы банка Рыночная ставка,

Удельный вес, %

357

Счета до востребования 3 45

Межбанковские кредиты 20 20

Срочные депозиты 16 35

Норма обязательного резервирования – 10%;

минимальный уровень прибыльности банковских операций – 4.5%;

надбавка за риск – 1.5%;

непроцентные доходы банка (НД) – 3500 млн. р.;

непроцентные расходы банка (НР) – 3850 млн. р.;

объем активов, приносящих доход банку (АД) – 21360 млн р.

Методические указания

Процент по ссудной операции определяется как сумма следующих вели-

чин:

1) средневзвешенной реальной цены кредитных ресурсов (определяется,

как в предыдущей задаче, без учета инфляции), i

реал

(%);

2) минимальной доходной маржи, обеспечивающей безубыточность банка:

min

= (НР – НД) • 100 / АД (%);

3) минимального уровня прибыльности банковских операций, (П) %;

4) надбавки за риск банка с учетом кредитоспособности клиента (R), %.

Искомая процентная ставка по ссудной операции:

ссуд

= i

реал

+ М

min

+ П + R.

Ответ: 19.81%

Задача 6.4

Найдите средневзвешенную ставку кредитных ресурсов:

Ресурс Норма резер-

ва

Удельный вес Рыночная ставка Ответ

1 8 60 14

2 6 40 12

14,24%

Тема 7. Международные валютно-кредитные отношения

Валютная система

Валютная котировка

358

При котировке различают базовую валюту, или базу котировки, и коти-

руемую валюту, или валюту котировки. Базой является валюта, принимаемая за

единицу (10 или 100 единиц). Котируемая валюта – величина переменная, пока-

зывающая цену базовой валюты. Обычно базовой валютой является доллар

США.

На валютном рынке действуют два метода валютной котировки: прямая и

косвенная (обратная).

В большинстве стран (в том числе и в России) применяется

прямая котировка, при которой курс единицы иностранной валюты выражается в

национальной валюте (за базу принимается иностранная валюта). При косвенной

котировке доллар США является валютой котировки. Официально котируются к

доллару США в виде косвенной котировки такие валюты, как евро, английский

фунт стерлингов

и валюты бывшей колоний Великобритании (австралийский

доллар, новозеландский доллар и др.).

Рассмотрим различные способы расчета кросс-курсов в зависимости от то-

го, как котируются валюты по отношению к третьей валюте.

Пример 1. Найти кросс-курсы валют с прямой котировкой к доллару

США: немецкой марки и швейцарского франка. Доллар служит базой

котировки.

Если USD/DEM = 1,4056 и USD1=DEM1,4056;

USD/CHF=1,1645 и USD1=CHF1,1645,

то DEM 1,4056 = СHF1,1645,

отсюда

DEM1 = CHF1,645 / 1,4056 = CHF 0,8285;

CHF1 = DEM1,4056 / 1,1645 = DEM1,2070.

Пример 2. Определить кросс-курсы валют с косвенной котировкой к дол-

лару США. Пусть доллар является валютой котировки английского фунта стер-

лингов и австралийского доллара.

Если GBP/USD = 1,6012, то USD1 = GBP1/1,6012;

AUD/USD = 0,7275; USD1 = AUD1/0,7275;

359

отсюда GBP1/1,6012 = AUD/0,7275;

GBP1 = (1,6012 x AUD1) / 0,7275 = AUD 2,2010;

AUD1 = (0,7275 x GBP1) / 1,6012 = GBP 0,4543.

То есть GBP/AUD = 2,2010; AUD / GBP = 0,4543.

Таким образом, если доллар США служит базой котировки или валютой

котировки для обеих валют, то кросс-курс будет равен отношению соответст-

вующих долларовых курсов этих валют.

Пример 3. Доллар является базой котировки только для одной из валют

(валютой котировки – для другой).

Пусть USD/DEM = 1,4056; GBP/USD = 1,6012.

Поскольку 1 долл. США = 1,4056 DEM,

а 1 ф. ст. = 1,6012 USD, то, сделав

подстановку, получим, что 1 ф.ст. = 1,6012 х 1,4056 DEM. Значит, банк прокоти-

рует GBP/DEM 2,2506. Следовательно, если доллар служит базой котировки для

одной валюты и валютой котировки для другой, то для определения кросс-курса

валюты, для которой доллар является валютой котировки, нужно перемножить

долларовые курсы этих валют.

Решите самостоятельно

Если 1 USD = 1,84 DEM, то сколько долларов будет стоить одна марка?

Ответ: 0,54.

Валютное законодательство

Выберите верный ответ

1. Найдите неверное утверждение: Облигация относится к внутренним ценным

бумагам, если:

а) ее номинал выражен в валюте РФ;

б) выпущена в РФ;

в) зарегистрирована в РФ;

г) принадлежит резиденту.

2. Найдите неверное утверждение: Под валютными

ценностями понимаются:

а) инвалюта;

б) внешние ценные бумаги;

360

в) драгоценные металлы;

г) все верно;

д) все неверно.

3. Резидентами не могут считаться:

а) физические лица;

б) юридические лица;

в) филиалы и представительства;

г) публично-правовые образования;

д) все могут.

4. Операция с ценными бумагами между резидентами признается валютной, если

ценные бумаги относятся к …; между нерезидентами – если ценные бумаги

от-

носятся к … .

а) внешним … любым;

б) внешним … внешним;

в) внутренним … внешним;

г) любым … внешним;

д) любым … внутренним.

5. Акты валютного законодательства РФ и акты органов валютного регулирова-

ния, улучшающие положение резидентов и нерезидентов, …

а) не имеют обратной силы;

б) могут иметь обратную силу, если прямо предусматривают это;

в) в

любом случае имеют обратную силу.

6. Нерезиденты на территории РФ могут открывать рублевые счета …

а) в любых коммерческих банках;

б) только в уполномоченных банках;

в) только в Центральном банке;

г) только в КБ, имеющих генеральную лицензию.

7. Ранее ввезенную инвалюту и внешние ценные бумаги резиденты и нерезиден-

ты могут вывозить …

) в пределах 10 тыс. долл;

б) в пределах 5 тыс. долл;

в) без ограничений;

г) другой ответ.

8. Вывозимая инвалюта подлежит декларированию на всю вывозимую сумму в

эквиваленте …

а) от 3 тыс. долл до 10 тыс. долл;

б) до 3 тыс. долл;

в) от 10 тыс. долл;

г) на любую сумму без ограничений.

361

Ответы: 1г; 2в; 3д; 4а; 5б; 6б; 7в; 8а.

Тема 8. Функции и операции Центрального банка РФ

Выберите верный ответ

1. Понятие "эмиссионный" относят к … банку, который … операции с деловыми

фирмами и населением.

а) центральному … проводит;

б) коммерческому … проводит;

в) центральному … не проводит;

г) коммерческому … не проводит.

2. С целью

уменьшения кредитного потенциала коммерческих банков Централь-

ный банк … учетную ставку и … норму резервирования.

а) повышает … повышает;

б) снижает … снижает;

в) повышает … снижает;

г) снижает … повышает.

3. Базой при расчете суммы обязательных резервов коммерческого банка (КБ) в

Центральном банке служит величина …

а) вкладов небанковских учреждений в данный КБ;

б) выданных кредитов данным

КБ;

в) вкладов других коммерческих банков в данный КБ;

г) кассовой наличности в коммерческом банке.

4. Повышение процентных ставок Центральным банком означает начало прове-

дения политики кредитной …, снижение – кредитной … Последнее … кредитные

возможности банков.

а) рестрикции … экспансии … сокращает;

б) рестрикции … экспансии … повышает;

в) экспансии … рестрикции … сокращает;

г) экспансии … рестрикции … повышает.

Продажа Центральным банком крупных партий иностранной валюты на внут-

реннем рынке приведет к … ее курса, т.к. способствует … ее предложения.

а) снижению … увеличению;

б) снижению … снижению;

в) росту … увеличению;

г) росту … снижению.

6. Меры Центрального банка по стимулированию роста денежной массы относят

к … политике.

362

а) рестрикционной кредитной;

б) экспансивной кредитной;

в) дефляционной.

7. Установление Банком России ориентиров роста одного или нескольких пока-

зателей денежной массы, исходя из основных направлений единой государствен-

ной денежно-кредитной политики, получило название …

а) резервной политики;

б) девизной политики;

в) таргетирования;

г) рефинансирования;

д) политики открытого рынка.

8. Выберите наиболее рыночный

инструмент денежно-кредитного регулирования

Центрального банка:

а) политика рефинансирования;

б) политика открытого рынка;

в) резервная политика;

г) таргетирование.

9. Выберите активные операции Центрального банка:

а) формирование золотовалютных резервов;

б) кредитование коммерческих банков;

в) формирование уставного капитала;

г) депозиты коммерческих банков;

д) обязательные резервы коммерческих банков.

10. Выберите пассивные операции Центрального

банка:

а) эмиссия банкнот;

б) формирование резервного фонда;

в) покупка ценных бумаг;

г) корреспондентские счета коммерческих банков.

11. Председатель ЦБ РФ утверждается … .

а) Президентом РФ на 4 года;

б) Президентом РФ на 6 лет;

в) Правительством на 4 года;

г) Государственной Думой на 4 года.

12. Расчетно-кассовые центры (РКЦ) … юридическими лицами; Национальные

банки республик

РФ … юридическими лицами.

а) не являются … не являются;

б) являются … являются;

в) не являются … являются;

г) являются … не являются.

363

13. Уставный капитал ЦБ РФ составляет по величине …

а) 3 млрд р.;

б) 3 млн р.;

в) 5 млрд р.;

г) 10 млрд р.

14. Уставный капитал ЦБ РФ сформирован за счет средств:

а) Федерального бюджета;

б) акционеров;

в) прибыли;

г) коммерческих банков.

15. Для повышения курса национальной валюты Центральный банк РФ … ва-

лютные резервы.

а) уменьшает;

б) увеличивает.

Верно-Неверно

1. Центральный банк России имеет децентрализованную структуру управле-

ния.

2. ЦБ РФ занимается государственной регистрацией кредитных организаций.

3. ЦБ РФ работает с юридическими лицами (некредитными организациями)

только в исключительных случаях.

4. Для увеличения денежной массы в стране ЦБ РФ продает ценные бумаги

коммерческим

банкам и повышает норму обязательного резервирования.

5. Как правило, снижение степени зависимости центрального банка от Пра-

вительства способствует улучшению макроэкономических показателей в стра-

не.

6. В условиях административно-командной экономики центральный банк за-

нимается эмиссией как наличных, так и безналичных денежных средств.

7. В качестве одного из обязательных экономических нормативов ЦБ

РФ ус-

танавливает минимальный размер достаточности капитала КБ.

8. ЦБ РФ выдает лицензии только кредитным организациям-резидентам.

9. РКЦ являются подразделениями Центрального банка России и занимаются

расчетно-кассовым и кредитным обслуживанием предприятий.

364

10. Основной активной операцией ЦБ РФ является эмиссия банкнот.

Ответы: 1в; 2а; 3а; 4б; 5а; 6б; 7в; 8б; 9аб; 10абг; 11г; 12а; 13а; 14а; 15а;

1Н; 2Н; 3В; 4Н; 5В; 6В; 7В; 8Н; 9Н; 10Н.

Тема 9. Пассивные операции коммерческих банков

Выберите верный ответ

1. Основным источником ресурсов

коммерческих банков являются … средства,

на долю которых в среднем приходится до … % всех банковских ресурсов.

а) собственные … 60;

б) собственные … 80;

в) привлеченные … 60;

г) привлеченные … 80.

2. Часть собственных источников средств банка, являющаяся обязательным ус-

ловием регистрации банка как юридического лица, представляет собой:

а) уставный капитал (УК);

б) резервный фонд;

в) прибыль;

г) обязательные резервы

3. Величина собственных средств-брутто банка определяется как сумма:

а) уставного капитала, резервного и других фондов, прибыли;

б) уставного капитала и выпущенных облигаций;

в) всех фондов, созданных за счет прибыли и выпущенных облигаций;

г) уставного капитала и прибыли.

4. Величина собственных средств-нетто (ССН) банка определяется как (здесь

ССБ – собственные

средства-брутто, ИМ – сумма иммобилиации):

а) ССБ + ИМ;

б) ИМ – ССБ;

в) ССБ – ИМ;

г) ССБ / ИМ.

5. Капитал банка в соответствии с международными требованиями рассматрива-

ется как двухуровневый и делится:

а) на основной и дополнительный;

б) основной и оборотный;

в) долгосрочный и краткосрочный;

г) активный и пассивный.

365

6. К внутренним источникам пополнения собственного капитала банка относят

привлечение капитала в виде:

а) продажи акций;

б) накопления прибыли;

в) привлечения новых участников;

г) нет верного ответа.

7. Перечислите пассивные статьи баланса коммерческого банка:

а) уставный капитал;

б) кредиты выданные;

в) основные фонды;

г) кредиты полученные.

8. Банковские ресурсы, получаемые в

виде займов или путем продажи собствен-

ных долговых обязательств на денежном рынке, относятся:

а) к собственному капиталу;

б) банковским резервам;

в) недепозитным привлеченным средствам;

г) депозитам.

9. Выберите счета, относящиеся к типу счетов "до востребования":

а) текущие;

б) расчетные;

в) депозиты до 30 дней;

г) корреспондентские счета;

д) нет верных ответов.

10. Остаток вкладов на конец года – 10 000 ден. ед.; остаток вкладов на начало

года – 8000 ден. ед.; поступление во вклады в течение года – 20 000 ден. ед. Уро-

вень оседания средств во вкладах (%):

а) 1;

б) 10;

в) 100;

г) 90;

д) другой ответ.

Верно-Неверно

1. Собственный капитал банка выполняет защитную, оперативную и распре-

делительную функции.