Овечкина О.Н. Анализ финансовой отчетности

Подождите немного. Документ загружается.

180

6.2. Раскрытие информации в пояснительной записке,

необходимой для анализа бухгалтерской отчетности

Объективность результатов анализа бухгалтерской (финансо-

вой) отчетности зависит от полноты и качества предоставленной

в ней информации.

Особая роль в раскрытии, уточнении и дополнении информа-

ции принадлежит пояснительной записке, содержащей информа-

цию о деятельности организации, которая не отражена в других

формах бухгалтерской отчетности.

Пояснительная записка позволяет повысить аналитическую

ценность данных, приведенных в основных отчетных формах:

детализировать эти данные, представить информацию качествен-

ного характера, обеспечить сопоставимость показателей отчетно-

сти смежных периодов, определить основные тенденции развития

организации.

Информацию о соответствующих данных рекомендуется

включать в пояснительную записку в виде отдельных разделов.

Перечень разделов пояснительной записки и их состав жестко не

регламентирован нормативными актами и зависит от особенно-

стей хозяйственной деятельности организации, ее изменений в

течение отчетного периода.

Структура пояснительной записки, конкретное содержание и

объем разделов определяются руководством организации само-

стоятельно.

Разделы пояснительной записки могут совпадать с разделами

основных форм отчетности. В то же время пояснительная записка

более содержательна, чем комментарий к бухгалтерскому балан-

су и отчету о прибылях и убытках. Поэтому ее разделы могут не

соответствовать разделам этих форм отчетности.

181

Сведения, раскрываемые в пояснительной записке, можно

представить в любой форме – в виде текста, таблиц, диаграмм.

Информация, включаемая в пояснительную записку, делится

на обязательную и дополнительную.

Обязательной информацией признается информация, нали-

чия которой требуют нормативные акты по бухгалтерскому учету

и которая не нашла отражения в остальных формах бухгалтер-

ской отчетности.

О том, какую информацию следует указывать в обязательном

порядке в бухгалтерской отчетности, отмечено в Федеральном

законе РФ от 21.11.1996 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»,

Приказе № 67н «О формах бухгалтерской отчетности организа-

ции» и Положениях по бухгалтерскому учету.

Пояснительная записка в части обязательной информации

может состоять, например, из следующих тематических разделов:

характеристика организации и основные виды деятельности;

изменения в учетной политике;

изменения оценочного значения;

основные показатели (об активах и обязательствах);

информация об условных фактах хозяйственной деятель-

ности;

информация о событиях после отчетной даты;

информация о связанных сторонах;

информация об участии в совместной деятельности;

информация о государственной помощи;

информация по сегментам;

информация по прекращаемой деятельности.

Остановимся только на информации об изменениях в учетной

политике и оценочных значений, в обязательном порядке рас-

крываемой в пояснительной записке.

182

Согласно п. 17 ПБУ 1/2008 «Учетная политика организации»,

утвержденного Приказом Минфина РФ от 06.10.2008 г. № 106н,

раскрытию в пояснительной записке подлежат существенные

способы ведения бухгалтерского учета, которыми признаются

способы, без знания о применении которых заинтересованными

пользователями бухгалтерской отчетности невозможна достовер-

ная оценка финансового положения организации, финансовых

результатов ее деятельности или движения денежных средств

(способы амортизации основных средств, нематериальных и

иных активов; оценки производственных запасов, товаров, неза-

вершенного производства и готовой продукции; признания вы-

ручки от продажи продукции, товаров, работ, услуг и другие).

Также в пояснительной записке раскрывается информация

об изменении учетной политики организации, включающая:

1) причину изменения учетной политики (применение нор-

мативного правового акта впервые или изменение нормативного

правового акта, разработка новых способов ведения бухгалтер-

ского учета, изменение условий деятельности организации);

2) содержание изменения учетной политики;

3) порядок отражения последствий изменения учетной поли-

тики в бухгалтерской отчетности;

4) суммы корректировок, связанных с изменением учетной

политики, по каждой статье бухгалтерской отчетности за каждый

из представленных отчетных периодов;

5) сумму соответствующей корректировки, относящейся к

отчетным периодам, предшествующим представленным в бух-

галтерской отчетности (до той степени, до которой это практиче-

ски возможно).

Такое раскрытие изменений в учетной политике способству-

ет обеспечению объективных выводов по результатам анализа

скорректированных данных бухгалтерской отчетности о финан-

183

совом состоянии организации и финансовых результатах ее дея-

тельности.

При этом в пояснительной записке отражаются не только из-

менения в учетной политике за отчетный год, но и изменения на

год, следующий за отчетным.

Такая информация важна при проведении прогнозного анали-

за имущественного и финансового положения организации.

В соответствии с п. 6 ПБУ 21/2008 «Изменение оценочных

значений», утвержденного Приказом Минфина России от

06.10.2008 г. № 106н, в пояснительной записке организация

должна раскрывать информацию об изменениях оценочных зна-

чений. Изменением оценочного значения признается корректи-

ровка стоимости актива (обязательства) или величины, отражаю-

щей погашение стоимости актива, обусловленная появлением

новой информации, которая производится исходя из оценки су-

ществующего положения дел в организации, ожидаемых буду-

щих выгод и обязательств и не является исправлением ошибки в

бухгалтерской отчетности.

Оценочным значением является величина резерва по сомни-

тельным долгам, под снижение стоимости материально-

производственных запасов, других оценочных резервов; сроки

полезного использования основных средств, нематериальных ак-

тивов и иных амортизируемых активов; оценка ожидаемого по-

ступления будущих экономических выгод от использования

амортизируемых активов и др.

В пояснительной записке раскрывается следующая информа-

ция об изменении оценочного значения:

содержание изменения, повлиявшего на бухгалтерскую

отчетность за данный отчетный период;

содержание изменения, которое повлияет на бухгалтер-

скую отчетность за будущие периоды, за исключением случаев,

184

когда оценить влияние изменения на бухгалтерскую отчетность

за будущие периоды невозможно (факт невозможности такой

оценки также подлежит раскрытию).

В соответствии с Приказом № 67н и п. 39 ПБУ 4/99, органи-

зация может представлять дополнительную информацию, со-

путствующую бухгалтерской отчетности, если исполнительный

орган считает ее полезной для заинтересованных пользователей

при принятии экономических решений.

Согласно п. 19 Указаний о порядке составления и представ-

ления бухгалтерской отчетности, утвержденных Приказом Мин-

фина России от 22.07.2003 г. № 67н «О формах бухгалтерской

отчетности организации», в пояснительной записке следует при-

водить соответствующую информацию, полезную для получения

более полной и объективной картины о финансовом положении

организации, финансовых результатах деятельности организации

за отчетный период и изменениях в ее финансовом положении.

При изложении в пояснительной записке основных показате-

лей деятельности, характеризующих качественные изменения в

имущественном и финансовом положении организации, их при-

чины следует указывать принятый порядок расчета аналитиче-

ских показателей, так как методика расчета отдельных финансо-

вых показателей может различаться.

В бухгалтерской отчетности следует давать оценку финансо-

вому состоянию организации на краткосрочную и долгосрочную

перспективу.

При оценке финансового состояния на краткосрочную пер-

спективу могут приводиться показатели оценки удовлетвори-

тельности структуры баланса (текущей ликвидности, обеспечен-

ности собственными средствами и способности восстановления

(утраты) платежеспособности).

185

При характеристике платежеспособности следует обратить

внимание на такие показатели, как наличие денежных средств на

счетах в банках, в кассе организации, убытки, просроченные де-

биторскую и кредиторскую задолженность, не погашенные в срок

кредиты и займы, полноту перечисления соответствующих нало-

гов в бюджет, уплаченные (подлежащие уплате) штрафные санк-

ции за неисполнение обязательств перед бюджетом.

Также следует обратить внимание на оценку положения орга-

низации на рынке ценных бумаг и причины имевших место нега-

тивных явлений.

При оценке финансового положения на долгосрочную пер-

спективу приводится характеристика структуры источников

средств, степень зависимости организации от внешних инвесто-

ров и кредиторов и пр.

Дается характеристика динамики инвестиций за предыдущие

годы и на перспективу с определением эффективности этих инве-

стиций.

Кроме того, может быть приведена оценка деловой активно-

сти организации, критериями которой являются:

широта рынков сбыта продукции, в том числе поставки на

экспорт;

репутация организации (известность среди клиентов,

пользующихся услугами фирмы);

выполнение плановых показателей, обеспечение заданных

темпов роста (снижения);

уровень эффективности использования ресурсов органи-

зации.

В бухгалтерской отчетности должна быть представлена ин-

формация как минимум за два года. Однако этого недостаточно,

чтобы сделать необходимые выводы о динамике развития орга-

низации.

186

Поэтому в пояснительную записку можно включить данные о

динамике важнейших экономических и финансовых показателей

работы организации за ряд лет, будущих капиталовложений,

осуществляемых экономических мероприятий, природоохранных

мероприятий и другую информацию.

Вопросы для самоконтроля

1. Укажите информацию, которая изучается в процессе анализа

формы № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».

2. Перечислите основные этапы анализа внеоборотных активов.

3. Назовите коэффициенты, характеризующие движение, состоя-

ние и эффективность использования внеоборотных активов, и раскройте

методику их расчета.

4. Объясните, в чем заключается анализ дебиторской и кредитор-

ской задолженности, и какие выводы можно сделать по его результатам.

5. Поясните, почему в форме № 5 дается информация о расходах

по обычным видам деятельности.

6. Охарактеризуйте назначение пояснительной записки.

7. Укажите, кто устанавливает структуру пояснительной записки.

8. Раскройте, какая информация в обязательном порядке должна

быть отражена в пояснительной записке.

9. Назовите информацию об изменении учетной политики, кото-

рая должна раскрываться в пояснительной записке.

10. Объясните, с какой целью в пояснительной записке необходимо

раскрывать факты изменения учетной политики организации.

11. Дайте определение оценочному значению и раскройте, какую

информацию о его изменении следует приводить в пояснительной за-

писке.

12. Перечислите дополнительную информацию, которая может

включаться в пояснительную записку.

187

7. ОСОБЕННОСТИ АНАЛИЗА

КОНСОЛИДИРОВАННОЙ ФИНАНСОВОЙ

ОТЧЕТНОСТИ

7.1. Консолидированная финансовая отчетность и ее анализ

Консолидированная финансовая отчетность в экономически

развитых странах является составной частью годового бухгалтер-

ского отчета любой крупной корпорации. Консолидированная

отчетность – объединение отчетности двух и более компаний,

находящихся в определенных юридических и финансово-

хозяйственных отношениях. Необходимость консолидации от-

четности определяется экономической целесообразностью.

Порядок составления и представления консолидированной

финансовой отчетности установлены МСФО (IAS) 24 «Раскрытие

информации о связанных сторонах», 27 «Консолидированная и

отдельная финансовая отчетность», 28 «Учет инвестиций в ассо-

циированные компании», 31 «Финансовая отчетность об участии

в совместной деятельности», а также МСФО (IFRS) 3 «Объеди-

нения бизнеса».

Для рыночной экономики характерна постоянная интеграция

финансово-хозяйственной деятельности. При этом конкретные

формы интеграции различны, и одной из них выступает корпора-

тивная группа. Каждый член группы, обладая полной юридиче-

ской самостоятельностью, находится в финансовой и хозяйствен-

ной взаимосвязи с другими участниками группы.

Корпоративная группа (корпорация) представляет собой

объединение компаний, которое не является юридическим лицом

188

и состоит из одной материнской (холдинговой) и нескольких ее

дочерних компаний. Понятия «материнская компания» и «дочер-

няя компания» в различных странах определяются по-разному.

Обычно дочерней считается компания, финансово-хозяйственная

деятельность которой контролируется другой компанией, высту-

пающей по отношению к ней материнской. Материнская компа-

ния контролирует деятельность одной или нескольких компаний,

являющихся по отношению к ней дочерними.

Под контролем финансово-хозяйственной деятельности

понимается совокупность отвечающих установленным критериям

полномочий, методов и средств безусловного и косвенного доми-

нирующего влияния на деятельность компании с целью получе-

ния желаемых результатов как финансового, так и нефинансового

характера. Критерием безусловного контроля финансово-

хозяйственной деятельности выступает обладание материнской

компанией более чем 50 % голосов дочерней компании. Крите-

рии косвенного контроля финансово-хозяйственной деятельности

применяются, когда материнская компания, владея не более 50 %

голосов дочерней компании, все же обладает возможностями ока-

зывать доминирующее влияние на ее деятельность посредством

специального соглашения с ней.

Создание корпоративной группы осуществляется с помощью

специальных методов:

объединения капитала, когда включение компании в

корпоративную группу в качестве дочерней и достижение кон-

троля над ней осуществляются путем обмена ее акций на акции

материнской компании;

покупки пакета акций, когда включение компании в

корпоративную группу в качестве дочерней и достижение кон-

троля над ней осуществляются путем приобретения ее акций по

согласованной цене (этот метод является основным).

189

Консолидированная финансовая отчетность является от-

четностью корпоративной группы и составляется материнской

компанией в обязательном порядке. Ей присущи две отличитель-

ные особенности:

1) консолидированная отчетность не является отчетностью

юридически самостоятельной коммерческой организации и со-

ставляется для того, чтобы получить представление о финансо-

вом состоянии и финансовых результатах деятельности корпора-

тивной группы в целом, то есть она имеет явно выраженную ана-

литическую направленность;

2) финансово-хозяйственные операции между членами

корпоративной группы исключаются в процессе консолидации,

то есть консолидированная отчетность не составляется про-

стым суммированием одноименных статей финансовой отчет-

ности компаний, входящих в группу, а включает только активы

и обязательства, доходы и расходы от операций с третьими

лицами.

Основными пользователями консолидированной отчетности

выступают акционеры материнской компании, а также различные

правительственные и неправительственные организации.

Анализ консолидированной отчетности преследует следую-

щие три цели:

понять необходимость консолидации, цель составления

консолидированной отчетности и ее достаточность;

определить, полностью или частично достигнута цель со-

ставления консолидированной отчетности;

оценить эффективность функционирования группы ком-

паний.

Можно выделить три этапа анализа консолидированной от-

четности.