Овчинникова С.Г., Ягирская О.В. Промышленно-финансовая интеграция. Часть 2. Зоны свободного предпринимательства

Подождите немного. Документ загружается.

101

ЗСП, необходимых первоначальных инвестиций, источников их покрытия

на первых стадиях жизненного цикла ЗСП, потенциальных инвесторов,

а также обеспечения разработчиков первичной информацией для расчета

показателей ТЭО проекта. Содержание названных задач конкретизируется

в разделах программы.

Раздел 1. «Оценка потенциальных возможностей создания ЗСП на

данной территории» предполагает проведение исследований и констата-

ции их результатов по следующим направлениям и факторам:

- характеристика географического положения территории размеще-

ния ЗСП с точки зрения близости к государственной границе (что предо-

пределяет возможность либерализации таможенного режима и админист-

ративных формальностей), наличия свободных (незастроенных) площа-

дей, возможности определения конкретных границ проектируемой ЗСП,

необходимой для решения вопроса о принципе ее организации (террито-

риальный или режимный);

- оценка наличия транспортных связей с международными рынками

(морского, воздушного, железнодорожного, автомобильного), которая

имеет важнейшее значение на этапе предварительного выбора (по заклю-

чениям независимых экспертов, расстояние между портом (аэропортом

и т.п.) как пункта связи с международным рынком не должно превышать

150 км, а предельное время езды на автомашинах - не более 3-х часов, т.к.

в случае превышения этих параметров «географический» фактор не спо-

собствует эффективному развитию ЗСП);

- оценка качественного состояния коммунально-социальной инфра-

структуры (водо-, энерго-, теплоснабжения, канализации, гостиничного

хозяйства, жилого фонда, объектов медицинского обслуживания, общест-

венного питания, отдыха и развлечений), на степень соответствия кото-

рой требованиям мирового уровня иностранный инвестор обращает

особое внимание;

- оценка наличия и состояния деловой инфраструктуры, возможно-

сти пользования услугами соответствующих институтов рыночной эконо-

мики, расположенных в близлежащем городе (районе), что значительно

снизит затраты на их создание в ЗСП;

- оценка производственного профиля региона как базы для опреде-

ления продуктовой (отраслевой) специализации ЗСП и возможности уста-

новления субподрядных отношений с внезональными предприятиями;

- оценка кадрового потенциала менеджеров в области ВЭД, на-

правлений специализации предпринимательской деятельности для про-

ектируемой ЗСП. Полученные результаты позволяют осуществить ар-

гументированный отбор потенциальных достоинств, возможных слабых

сторон и недостатков предпосылок и условий размещения проектируе-

мой ЗСП.

102

В качестве потенциальных достоинств будущей ЗСП может рассмат-

риваться наличие таких факторов, которые определены мировой практи-

кой эффективно функционирующих ЗСП различных типов и видов. Так,

при проектировании внешнеторговой ЗСП как территориального образо-

вания с преимущественным преобладанием транспортно-складских функ-

ций первостепенное значение имеют ее размещение по отношению

к внешним рынкам, наличие свободных площадей и соответствующей

инфраструктуры. Определяющим здесь будет фактор привязки к транс-

портным коммуникациям, по которым будет производиться перевозка то-

варов по экспорту, импорту и транзиту.

При создании ЗСП производственного профиля важно определиться

с отраслевой (продуктовой) направленностью производств, которые учре-

дители намерены размещать в ее контуре. Продуктовая специализация

ЗСП определяется, в основном, транспортно-географическим фактором,

а также характером пионерных предприятий, размещаемых на начальных

стадиях формирования ЗСП (1-я и 2-я стадии ЖЦ). Влияние транспортно-

географического фактора проявляется следующим образом. Если проекти-

руемая ЗСП размещается на значительном расстоянии от рынков сбыта

и в качестве основного вида связи с ними является воздушный транспорт,

то здесь целесообразна специализация на преимущественном производст-

ве наукоемкой продукции высокой стоимости (электроника, точные при-

боры, инструменты) или продукции малого веса (текстильное, швейное,

кожевенно-обувное производство). Если же в качестве основного комму-

никационного средства используется железнодорожный или морской

транспорт, то жесткой регламентации отраслевой ориентации ЗСП не

существует. В них могут размещаться предприятия различного продук-

тового профиля. Однако следует иметь в виду, что практическая реали-

зация модели ЗСП может значительно отклоняться от заложенной в про-

ект. С высокой степенью вероятности может быть «запрограммировано»,

как показывает мировой опыт, развитие 1-3 отраслей или видов произ-

водств. Они, как правило, «вырастают» на основе пионерных иностран-

ных инвестиций.

ЗСП научно-внедренческого профиля целесообразно создавать при

наличии мощного интеллектуального потенциала на базе научно-

исследовательских и учебных центров, высококачественной производст-

венной и социальной инфраструктуры.

Для рекреационно-туристических ЗСП главными факторами являют-

ся благоприятные климатические условия, наличие историко-архитек-

турных и культурных памятников мирового значения, уникальных усло-

вий рекреации и туризма (географический фактор) и развитая социально-

сервисная инфраструктура.

103

На этапе предварительного выбора важную роль играет тяготение

территории размещения ЗСП к крупному городу. Положительное влияние

этого фактора проявляется в возможности использования сравнительно

развитой инфраструктуры города, в концентрации критической массы

субъектов деловой активности. Наличие этого фактора расценивается как

важная предпосылка сокращения сроков создания ЗСП и экономии значи-

тельной части первоначальных капитальных вложений. В мире признано,

что при создании ЗСП с развитой инфраструктурой деловой риск миними-

зируется.

Таким образом, материалы данного раздела программы служат осно-

ванием для отбора и оценки потенциальных достоинств территории и вы-

бора вида ЗСП, а также для определения недостатков и слабых сторон,

требующих для их устранения определенных объемов первоначальных

капитальных вложений.

Раздел 2. «Маркетинговые исследования» должен отражать резуль-

таты маркетингового анализа, предназначенные для решения задач

3-5 этапов разработки проекта ЗСП. В частности, эти исследования целе-

сообразно проводить по следующим направлениям:

- определение и исследование рынков сбыта будущей «зональной»

продукции (работ, услуг), спроса и предложения, поведения потре-

бителей;

- анализ конъюнктурных изменений на рынках товаров (работ, ус-

луг), капиталов, направлений и перспектив развития НТП как основы для

выявления перспектив создания и развития продуктовой (отраслевой) на-

правленности предпринимательской деятельности в ЗСП;

- анализ наличия ЗСП аналогичного вида в мире, сопредельных го-

сударствах и регионах как потенциальных конкурентов на мировом рынке

капиталов, а также их экономического механизма с целью установления

ориентиров при разработке режима экономического благоприятствования

в соответствии с принципом конкурентоспособности ЗСП на мировом

рынке инвестиций;

- разработка перечня приоритетных объектов инвестирования как

основы диалога с иностранными инвесторами;

- установление и отбор потенциально перспективных инвесторов,

реально способных сформировать деловой имидж ЗСП и содействовать

успешному ее развитию, на основе учета положительно за-

рекомендовавших себя двух закономерностей: во-первых, ориентации на

традиционных зарубежных партнеров и на общины эмигрантов за рубе-

жом; во-вторых, на начальном этапе (1-я стадия ЖЦ) создания ЗСП ори-

ентироваться на инвесторов с хорошей репутацией в деловом мире

и влиятельных международных фондов;

104

- подготовка и организация рекламной деятельности, нацеленной на

продвижение проекта ЗСП на рынок капиталов с целью привлечения ин-

весторов.

В содержание проекта ЗСП должно быть заложено условие как каче-

ства инвестиций, так и срочности заполнения ее вакантных предпринима-

тельских ниш. По свидетельству мирового опыта, полное заполнение

предпринимательских ниш ЗСП осуществляется в течение 7-10 лет: в пер-

вые 5-7 лет (в зависимости от вида ЗСП) обычно привлекается около 50%,

а в последующие 2-3 года – остальные 50% «конечных» инвесторов. При

этом ориентация на иностранных инвесторов не должна быть, безусловно,

жесткой. Важно обеспечить условия функционирования созданных в ЗСП

инфраструктуры и объектов с тем, чтобы способствовать окупаемости за-

трат и предотвратить «бесполезное» их старение. В случае объективно

слабого потока иностранных инвестиций целесообразно осуществить со-

ответствующую корректировку параметров экономического механизма

ЗСП с целью усиления заинтересованности и активизации притока нацио-

нальных предпринимателей.

Таким образом, материалы данного раздела программы, позволяют

уточнить профиль предпринимательской деятельности в проектируемой

ЗСП, перспектив ее развития, степень конкуренции на рынке товаров (ра-

бот, услуг) и капиталов, обеспечить формирование конкурентоспособного

режима экономического благоприятствования в рамках ЗСП, а также на-

чать переговоры с потенциальными инвесторами об инвестировании

и предпринимательской деятельности в будущей ЗСП.

Раздел 3. «Организационно-ресурсное обеспечение создания ЗСП»

ориентирован на разработку мероприятий и выполнение расчетов для

ТЭО проекта ЗСП. В частности, в данном разделе решаются следую-

щие задачи:

- определение окончательного контура локализации ЗСП, т.е. на-

чальных размеров ее площади как базы для расчета ориентировочных за-

трат на инфраструктурное обустройство;

- выбор схемы и разработки организационной структуры органа

управления проектируемой ЗСП (ее Администрации), что позволит опре-

делить уровень текущих расходов по его содержанию;

- установление и оценка потенциальных источников средств для

финансирования работ 1-й и 2-й стадий ЖЦ ЗСП, включая финансирова-

ние отдельных объектов инфраструктуры из федерального бюджета, бюд-

жетов субъекта Федерации и его муниципального образования, на терри-

тории которых создается зона;

- организация и проведение прогнозной оценки функционирования

предпринимательских инвестиций и ЗСП в целом, разработка программы

ее развития;

105

- организация центров (агентств) информационного обеспечения по-

тенциальных инвесторов о направлениях деятельности ЗСП, режиме эконо-

мического благоприятствования в зависимости от степени приоритетности

предпринимательских объектов с целью привлечения их внимания;

- организация подготовки управленческих кадров и менеджеров по

профилю специализации ЗСП, ее ВЭД;

- организация и проведение мероприятий по обеспечению социаль-

но-психологической подготовки населения региона размещения ЗСП.

При решении этих задач целесообразно ориентироваться на результа-

ты мировой практики создания и функционирования ЗСП, что позволит

избежать возможных организационных ошибок и экономических просче-

тов, обеспечить условия хозяйствования в ЗСП на уровне мировых требо-

ваний. В этой связи при разработке третьего раздела программы целесо-

образно учитывать следующие положения мирового опыта.

Мировой опыт свидетельствует, что качественный современный уро-

вень инфраструктурного обустройства ЗСП может быть обеспечен при за-

тратах от 30 до 50 долл. на 1 кв. м обустраиваемой площади. В этой связи

общепризнанно в мире, что изначальный размер территории проектируе-

мой ЗСП оптимален при площади, не превышающей 100 га. В случае же

успешного развития ЗСП и наличия незастроенных площадей значительно

увеличивают перспективную ее эффективность в результате расширения

как в пространственном, так и функциональном направлениях.

Термины и понятия

Программа содействия процессам проектирования и создания ЗСП.

Предынвестиционная фаза проектирования.

Инвестиционная фаза проектирования.

Экспулатационная фаза ЗСП.

Контурный проект ЗСП.

Инженерно-техническое проектирование инфраструктурного обуст-

ройства ЗСП.

Строительство объектов и инфраструктурное обустройство террито-

рии ЗСП.

Вопросы к самопроверке

1. Назовите составные элементы цикла работ по проектированию и

созданию ЗСП.

2. Каковы содержание и результаты этапов проектирования ЗСП в

рамках предынвестиционной фазы?

106

3. В чем особенность и содержание этапов проектирования ЗСП в

рамках инвестиционной фазы?

4. Каковы содержание и предназначение результатов первого раздела

Программы содействия процессам проектирования ЗСП?

5. Раскройте содержание и назначение результатов второго раздела

Программы содействия процессам проектирования ЗСП.

6. Каковы содержание и назначение результатов третьего раздела

Программы содействия процессам проектирования и создания ЗСП?

7. ОСНОВЫ МЕТОДИКИ ТЭО ПРОЕКТА ЗСП

7.1. Особенности и содержание ТЭО проекта ЗСП

Составной частью процесса проектирования ЗСП является технико-

экономическое обоснование (ТЭО) целесообразности его реализации.

Это важнейшая и наиболее сложная составляющая «нулевого цикла»

ЗСП. Важнейшей она является потому, что без нее невозможно точно

установить предполагаемую результативность, а следовательно, и эко-

номически целесообразную возможность достижения поставленной це-

ли создания ЗСП. Сложность же состоит в том, что ТЭО осуществляется

на основе данных «контурного проекта», т.е. проекта «идеального», но

пока еще не реального, результаты реализации которого пока остаются

непредсказуемыми.

Высокая степень непредсказуемости развития ЗСП связана с тем, что

созданию ЗСП как инновационному явлению свойственны высокая сте-

пень риска и достаточно высокий уровень неопределенности ожидаемого

результата. Как инновационное явление ЗСП обладает особыми специфи-

ческими свойствами. Это, прежде всего, зависимость от характера взаи-

модействия как с внутренним, так и мировым рынками; некоторая авто-

номность и в то же время единство связей ее особого хозяйственного ме-

ханизма с национальной экономикой, с одной стороны, и мировой

экономической системой – с другой; высокая степень зависимости от со-

стояния национальной экономики, уровня политической стабильности,

законодательно-нормативного обеспечения инвестирования и предпри-

нимательской деятельности, на которые, как правило, ориентируются

иностранные инвесторы при принятии решения об инвестировании. Сле-

дует также иметь в виду, что вновь создаваемая ЗСП неизбежно оказыва-

ется в конку-рентной среде в числе других ЗСП мира в борьбе за привле-

чение инвестиций, с одной стороны, и, будучи тесно связанной с миро-

вым рынком, ЗСП постоянно будет находиться под его влиянием –

с другой. Из этого следует, что интерес иностранного инвестора и его

107

реализация в нужном направлении трудно предсказать с достаточной

степенью точности. В этой связи основные количественные результаты

функционирования ЗСП (число рабочих мест, рост объемов производст-

ва, инвестиций, экспортно-импортных операций, прибыли, налоговых

поступлений и т.п.) является функцией от иностранного капитала, т.е.

неизвестной переменной.

Это предопределяет необходимость тщательной проработки не

только самой идеи ЗСП, но и целесообразности и возможности реализа-

ции её проекта.

Особенности ЗСП как инновационного явления, а также отсутствие

в мировой практике пока единой методики ТЭО значительно усложняют

разработку перспективных, долгосрочных программ развития ЗСП и их

обоснование на основе технико-экономических расчетов. Однако в целях

принятия правильных управленческих решений и сведения к минимуму

погрешностей концептуального и методического характера необходима

хотя бы укрупненная оценка предполагаемых затрат на создание ЗСП

и экономических результатов ее деятельности, на которые можно было бы

ориентироваться в кратко- и среднесрочных периодах. Исходя из этого,

основу ТЭО проекта ЗСП должны составлять:

1. Расчеты всех видов затрат на обустройство ЗСП и определение ис-

точников их финансирования.

2. Прогноз экономических результатов функционирования ЗСП и ис-

точников поступления средств в ее бюджет.

3. Оценка прогнозируемой экономической эффективности ЗСП.

4. Оценка социально-экономического эффекта и конкурентоспособ-

ности ЗСП.

7.2. Методика расчета первоначальных капитальных вложений

Расчет необходимых для создания ЗСП затрат должен осуществлять-

ся на основе размера площади занимаемой территории, ее продуктовой

или функциональной специализации, количества создаваемых объектов

и рабочих мест, имеющихся мировых стандартов и нормативов в этой об-

ласти. Главным критерием для этих расчетов является создание нормаль-

ных условий производства и труда, соответствующих международным

стандартам.

Расчет этих средств выполняется, как правило, в абсолютных сум-

мах и в процентах к общему объему требуемых затрат в национальной и

одной из «твердых» валют (обычно в долларах США как мировой валю-

ты расчетов).

108

Все затраты на создание ЗСП условно делятся на прямые и кос-

венные.

Прямые затраты – это совокупность первоначальных капитальных

вложений и текущих издержек по созданию ЗСП, включающие сум-

мы средств на:

- покупку (аренду) земли и ее обустройство;

- строительство и модернизацию комплекса производственно-

коммунальной инфраструктуры (подъездные пути, погрузо-разгрузочные

пункты, стоянки автомашин, энерго- , тепло- , водоснабжение, канализа-

ционные и очистные сооружения, средства связи и т.п.);

- строительство производственных, административных зданий и

объектов социальной инфраструктуры;

работы «нулевого цикла», т.е. подготовку проекта ЗСП. Практически

полностью эти затраты, как уже отмечалось, финансируются страной-

учредителем и не обязывают иностранных инвесторов к эффективным

действиям, что увеличивает степень риска.

Основываясь на обобщении и анализе мирового опыта создания ЗСП,

имеющихся отечественных разработок по вопросам эффективности инве-

стиционных проектов вообще и проектов ЗСП – в частности, и учитывая

особенности российской экономики, вероятная структура прямых затрат

представляется следующей.

Расходы на приобретение (аренду) участка земли. На начальном этапе –

они низкие, близкие к нулевой отметке, но с тенденцией роста в будущем,

что обусловливается затратами на инфраструктурное обустройство, повы-

шением деловой активности и спроса на земельные участки. По мировым

стандартам величина арендной платы составляет 5 долл. за 1 кв. м ежеме-

сячно. В случае сдачи в аренду необустроенного участка на длительный

срок арендная плата может устанавливаться в размере от 2 до 3,5 долл. за

1 кв. м площади в месяц в зависимости от места расположения ЗСП. В Китае,

например, при создании СпЭЗ в аренду сдавались незастроенные участки

земли, и арендная плата была весьма льготной. Так, в СпЭЗ «Шэньчжень» она

составляла от 0,26 до 0,43 долл. за 1 кв. м в год, а в СпЭЗ «Шаньтоу» – от

0,1 до 0,37 долл. за 1 кв.м. при сроках аренды от 30 до 60 лет.

Затраты на создание и модернизацию инфраструктуры представляют-

ся значительными по причине физического износа действующей, низкого

уровня стартовых условий развития и высоких требований со стороны

иностранных инвесторов. Среднемировая величина вложений на эти цели

в расчете на обустройство 1 кв. м территории составляет от 30 до 50 долл.

Только при таком уровне затрат на обустройство ЗСП, по мнению незави-

симых экспертов, она может быть конкурентоспособной на мировом рын-

ке капиталов. Удельный вес этой группы затрат в общей сумме первона-

чальных капитальных вложений, как правило, составляет 15-20%.

109

Строительство зданий и сооружений производственного, делового

и объектов социального назначения предполагает наибольшую величину

затрат. По мировым стандартам она составляет 65-70% совокупного объе-

ма первоначальных вложений. Исходными данными для расчетов этой

группы затрат являются средние нормы расхода на создание 1 рабочего

места. По среднемировым стандартам они составляют, например, в швей-

ной промышленности 1 тыс. долл.; в машиностроении – 10 тыс. долл.;

в нефтехимической промышленности – до 200 тыс. долл.; по функцио-

нальным ЗСП – 5 тыс. долл.

Статья расходов по «нулевому циклу», т.е. по подготовке проекта

ЗСП, составляют около 15% первоначальных капитальных вложений.

Таким образом, зная удельный вес составляющих статей затрат,

площадь территории ЗСП, предполагаемое число рабочих мест, отрас-

левую или функциональную ее специализацию и среднестатистические

нормы затрат можно определить общий объем требуемых первона-

чальных вложений. При этом следует иметь в виду, что определенную

часть этих вложений придется осуществлять в СКВ. Это связано

с обеспечением конкурентоспособности ЗСП на мировом рынке капи-

талов в части высокого качества вводимых объектов (приобретаемого

оборудования, оргтехники и т.п.) и доведением обустроенности ЗСП до

практикуемых мировых стандартов. Доля затрат в СКВ, как свидетель-

ствует мировой опыт, может составлять 50-80% первоначальных капи-

тальных вложении.

Наряду с первоначальными капитальными вложениями, в составе

прямых затрат учитываются и ежегодные текущие расходы на содержание

Администрации ЗСП, амортизацию, составляющие по мировым нормам

25-35% первоначальных вложений, и по финансовым обязательствам, ис-

ходя из процентной ставки по кредитам (в мире – не более 10% годовых

от суммы кредита).

Таким образом, первоначальная сумма капитальных вложений –

самая значительная сумма затрат, осуществленная в основном, стра-

ной-учредителем в течение 5-10 лет, а иногда и более в зависимости от

вида ЗСП.

Косвенные затраты в своей совокупности образуют сложный ком-

плекс, включающий сумму средств, недополученных государством вслед-

ствие предоставления льгот (стоимостная оценка субсидий, налоговых

скидок и т.д.). На этапе разработки проекта их величину установить весь-

ма затруднительно. По этой причине при разработке ТЭО проекта косвен-

ные затраты не учитывают, что несомненно снижает точность оценки эко-

номической эффективности проектируемой ЗСП.

110

Завершенность затратной оценки проекта ЗСП и ее обоснованность

обеспечивается установлением возможных источников финансирования

рассмотренных выше расходов.

Финансирование работ по инфраструктурному обустройству ЗСП яв-

ляется заботой страны-учредителя. При установлении источников финан-

сирования работ 1-й и 2-й стадий ЖЦ ЗСП, как показывает практика, воз-

можно использование двух вариантов. Первый вариант характеризуется

участием в финансировании бюджетов различных уровней, а второй – ис-

пользованием только внебюджетных средств. Их примерная структура

представлена в табл. 4.

Таблица 4

Примерная структура средств на создание ЗСП по источникам

финансирования

I вариант Уд. вес

II вариант Уд. вес

Средства федерального

бюджета

25,0 Средства, привлекаемые

на акционерной основе

5,0

Средства регионального

бюджета

10,0 Средства, полученные в

результате предоставления

налогового кредита

10,0

Средства банковских

кредитов

25,0 Средства банковских кре-

дитов

30,0

Средства потенциаль-

ных инвесторов

40,0 Средства потенциальных

инвесторов

35,0

7.3. Прогнозная оценка результатов функционирования

и экономической целесообразности создания ЗСП

Прогнозная оценка предпринимательских инвестиций, т.е. прогнози-

руемые результаты функционирования ЗСП, устанавливаются на основе

данных «контурного проекта».

В случае создания ЗСП производственного профиля величина пред-

принимательских инвестиций по учрежденным предприятиям определяет-

ся с учетом отраслевой (продуктовой) их специализации. Для этих целей

можно воспользоваться таблицей следующей формы (табл. 5).

На основе суммарных данных табл. 5 устанавливаются объемы ино-

странных, совместных и национальных инвестиций, задействованных

в ЗСП на основе контрактов.