Лапыгин Ю.Н.(ред.) Сборник бизнес-планов реальных организаций

Подождите немного. Документ загружается.

!ене:кньлй

поток

рассчить|вается

как

разность

межА} притоком

и отто-

ком

денежнь1х

средотв от

дву(

видов

деятельности

(инвестиционной

те_

кутпей), с€ш1ьдо

реа.|!ьнь|х

денег

(от

трех видов

деятельности

утетом

фи-

нансовой

деятельности

(креди1рьания)).

Фтрит{ательное значение

дене)кного

потока в первьтй год

реализации

проекта объясняется недостаточностью вь1ру{ки' полутаемой

от

реализа-

ции

товаров

на этом

этапе

реализации

проекта.

Ёакопленная

величина

чистого

денежного

потока

(сальдо

от

трех видов

деятельности)

остается положительной на всем

расчетном

периоде. 9то

говорит

о том' что накопленнь1х в каждом периоде

дене)шь|х

средств

до-

статочно

для

покрь]тия

недостатка сРедств

тех

периодах,

ще

наблюдается

их

не*ватка.

|1олол<ительная

динам

ика

дене)кного

потока свидетельствует

доста-

точности

денохнь!х

средств'

генерируемь!х в

рамках

проекта'

для

его само-

финансирования

притокденежнь|х средств

51 1 080 тьтс. евро;

оттокденежнь!х средств

446 089 тьтс. евро.

4.4.

Фценка экономи|[еской эффективности проекта

Фсновньтми критериями оценки экономической

эффективности

про-

екта

являк)тся:

чистьтй

дене>т<ньтй

поток

(сальло

реальнь|х

денег);

дисконтированнь:й

срок окупаемости проекта

51 мес.;

чистая

приведенная

стоимость

(]'{Р'1'

внугренняя норма

рентабельн

ооту\

[Р&.

|8% .

|1ри оценке эффективности проекта

учтень!

значени'{ всех

указаннь|х

критериев. |[ри

раснетах

эффективности ставка

дисконта

принима]!ась

на

уровне

\\%.

|[оказатели эффективности инвестиционного проекта приведень|

табл.

19.

7аблица 19

@бщие пока3атели

эффективности проекта

€тавка

диско

нтирования,

/о

Фбщая потребность в

инвестициях' ть|с.

евро 63 320

||ериол окупаемости' мес.

4з

.(исконтированнь:й

период окупаемости' мес.

{истьлй привеленнь:й

доход'

ть|с.

евро

376

[,1ндекс

прибьтльности, /о

8нщренняя

норма

рентабельности,

7о

22о

[риведеннь|е

расчеть|

доказь]ваюц

териям

эффе:<тивности.

Расчет бюФкетной

эффективности

ней прелставлен в табл. 20.

что проект

удовлетворяет

всем кри-

проекта

д.ггя

б:одл<етов

ра3нь1х уров-

7аблица 20

Расчет б:одх<етной эффективности

проекта

|1оказатели

финансового

состояния

данного

проекта подтвер)кдают

эффективность

вложений. |1оказатели

прогно3ного

баланоа

представлень|

табл. 21.

[аблица 21

[|рогнознь:й баланс

€умма, ть|с.

евро

|-й год 2-йсод

3-й год 4-й

год 5-й год

1ерриториальньхй

б:од;кет:

налог

на имуцество

446

| 197

! 108 1 006

885

нштог

на прибьтль

695 \1\\ \ 826

2719 з

952

подоходньлй

налог 64 495 562

64з

7зз

}1того

налоги в террптори,шьнь:й бюдлсет 1 205 3 40з 3

496

4 3б8

5 570

Фелеральнь:й 6юФкет:

налог на

добавленнук)

стоимость

881

385 5 458

6 852

начисления

на заработную плату 128

991

1 \24

! 285

| 466

н[шог

на прибьтль 257 63з 675 1 006 | 462

}1того налоги в

федеральньпй

бюдлкет 1266 \

624

2 184

7 749

9 780

[1того

налоги в бюд::<етьп

всех

уровней

471

5 027 5

680

\2 1\7 15

350

€татБя

€умма, тьтс. евро

1-й

год

2-Ётсод 3_й год 4-й год

5-й

год

1. Активь|

|1остоянньте

активь|:

бштансовая стоимость 56 460 60 960

6| 66о

6266о 62 660

начисленнь!и износ 2728 8 445

14 218

20 \95

26208

оотаточная стоимость 53

732

52 515

47 442 42 465

452

Ёезавергшеннь1е капит€шьнь1е вложения 4 500 0

0 0

Фборотньте активь|:

запась!

сь!рья и материалов

\ 024 2248 2 665 3 !09 3

508

не3авер1шенная продукция 60

1з8 166 19з 2\7

221

€татья

€умма, ть!с. евро

1-й год 2-йгод

3_й год 4-й год 5_й год

готовая

продукция

275 568

683 789

878

.шебиторская

задол)<енность

948

2059 2з98 2799 з 227

авансь1

поставщикам

499

592 691 779 779

}{А€

уплаченньтй;

8 885 4 43, 18 16 0

резерв

денехнь1х

средств 1 504 694

796 712

з34

расходь|

будуцих

периодов

0 0

свободньте

денехньте

средства

4234 22 596 з6 924 47 883 6499\

}1того \7 4з0 33

325

44 з40

5б 340

933

||роние текуцие активьт

0 0

![того активь: 15 662

85 841

782 98 805

110

385

пАссивь!

1,!сточники собственньлх средств:

уставньлй

капит€ш'

в том числе

28 620 28 620 30 320 30 з20 30 з20

у{редительнь]и

калитал

2в 620 28 620 30 320 з0 320 30 320

акшионерньтй капитал

0 0

0 0 0

целевь]е

финансирование

и посцпления

0 0

0 0 0

цераспределенная

прибьшь

(+)

убьтток

(_)

808

\2 045

19 78з

31 395 48 293

14того

собственнь1е средства зз

428 40

665

50 103 6!

7\5

78 6!3

.[|'олгосроннь:е

пассивь1

(кредитьл)

34 840

34 840 28 840 22840 16 840

!(раткосровнь|е пассивь!:

кредиторская задолженность

537

3 371 3

997 4

66з 5

261

задо.,окенность перед

поставщиками

оборулования

0 0

700 0 0

расчеть|

с бюдхетом

182

287 351 603 681

расчеть|

с персоналом

13 83

110

1\7

авансь| покупателеи

5 66з 6 595 7 697

873

8 87з

14того краткоорочнь|е пасоивь!

394 !0 336

\2 839 \4 249 \4

932

!1того пассивьг

15 662 85 841

782 98 805 110 385

€альдо баланса

0 0

@кончание табл.

Результатьл

финансового

экспресс-ан!шиза'

приведенного

по

даннь!м

прогно3ного

баланса

(табл.

2 1), свидетельствуют

финансовой

состоятель-

ности

проекта

(табл.

22)'

222

7аблица 22

|'|оказатели

финансовой

состоятельности

проекта

|1оказатель

Бди-

ница

изме-

рения

1-й год 2-й год 3-й год 4-й год

5-й

год

Рентабельность

активов

(в

годовом

вьтра:кении)

?о 2

8 8

Рентабельность

собственного

капитала (в

годовом вьтра.:кении)

?о

16 15 18 22

Ре ггабельность

постояннь|х

активов

(в

годовом вьлражении)

/о -)

1з 16 21

1ёцгшие

затрать| к вь|ручке

от

реализации

/о 80

83 85

[1ргтбьтльность

продах

/о

8 14

1з

\6 22

Рентабельность

по

чистой

прибьлли

-/о

6 [0

\2 \7

9бораниваемость

активов

ра3ь|

0,12

0,24

0,26 0,28

0,29

Фбораниваемость собственного

кат1|4т*па

разь1

0,26

0,48

0,46 0,44

0,41

Фбораниваемость

постояннь1х

активов

разь]

0,16

0.39

0.50

0,65 0,87

|(оэффишиент

общей

]1!1кви-.1ности

разь|

2,76 3,51 3,69 4,16 4,95

1(оэффишиент

срочной

.111квилности

разь1

1,35 2,80 3,41

3,88 4,65

(оэффишиент

абсолютной

.1икви]1ности

ра3ь]

1,!8

2,54

з'17

3,63 4,38

1(оэффишиент

общей

п.:1ате)кеспособности'

(доля

собственнь|х средств

в&'1юте баланса)

0,46 0,49

0,56

0,64 0,74

('оэффишиекг

автономии

(соотнот.шение

собственньтх

и заемнь]х

средств)

0,86

0,97

1,27 1,7

4 2,84

!'оля лолгосрочнь1х

кредитов

в валюте

баланса

44,3 39,2 30,4

))А

12,5

Фбщий

коэффишггент

покрьттия

долга

разь|

5,54

6.04

7,20

9,00

,81

223

Бизнес_план строительства кирпичного

завода

'|.

9сновнь!е сведения

Ёазвание и юридинеский

адрес организа\|4ц

€щь проекта

}нрелители

ФФФ

<€тандарт> (лалее

1(омпания);

Бладимирская область, п йеленки,

ул..[енина,

д.

€троительство кирпичного завода

Ассоциация строительнь1х органи

заций

(далее

Ассоциация) и

физи-

ческие лица

2. 9писательная часть

Б настоящее время

до

30% спроса на

бщовьтй и

облицовонньтй

кирпия

!{осковском

регионе удовлетворяется

3а

счет поставки кирпича

из

других

регионов

России. |1ри этом

качество

кирпича'

произведенного на

устарев-

гшем оборудовании существующими кирпичнь1ми

заводами, не всегда

бь|-

вает

удовлетворительньтм.

|[оэтому

строительство нового

кирпичного за-

вода с современньтми

оборудованием и

технологией

представляется

экономически

обоснованнь|м.

|[ланируемая мощность

завода

120 м./1!] 1пт.

условного

кирпина

(да-

лее

у.к.)

составляетпримерно \0% потребности Р1осковокогорегиона

в бровом кирпиче' что в

целом

соответствует

е)кегоднь|м темпам

роста

спроса

на кирпич

абсолютном

вьтра)кении

(по

независимь|м

оценкам,

8_|0% в год). |1ри вьтпуске иск'1}очительно облицовочного кирпича по-

требность йосковского

региона

мо}(ет

бьтть

удовлетворена

на 30%

'ято

ло-

зволяет так)ке

рассчить|вать

на получение

значительной

доли

рь1нка

обли-

цовочного

кирпича.

€троительство

завода планируется осуществить

на

участке

ттлощадью

31 га.

}часток

у)ке

приобретен в собственность по

договору

купли-прода-

)<и от 12января 2005 п, и право

собственности

зарегистрировано.

|{роектная

документация

разработана

ФА6

<,Бладимирский

|[ромстрой-

проект>.

Финансирование проекта полностью прои3водится

за счет

средств Ас-

социации, при этом

уставньтй

капит[ш

(омпании

составляет

млн

руб.,

224

осуществляется

ввоз

оборудования

в виде

имущественного

вк]тада

устав-

ньтй

капитал

на

сумму

374 млн

руб.'

сумма

займов

от Ассоциации

состав-

ляет 586

млн

руб.

€метная

стоимость

капит,ш{Бнь|хвло>кений

по

цроекц

1055

млн

руб.,

раснетньтй

срок

окупаемости

пятьлет

(т.е.

в слу{ае

пуска

первой

очере-

ди

завода

в апреле

200б

окупаемость

инвестированнь1х

средств

должна

насцпить

в конце

2010

п).

Фбщая

сумма инвестиций

оценивается

в 1055

млн

руб.,

срок

окупаемо-

сти

пять

лет. |[роект

предусматривает

создание

нового

производства

рамках

со3данного

}1еленковском

районе

}оридичеокого

лица'

т.е.

удов-

летворяет

всем

условиям

отнесения

к инвестиционному

проекту

первой

ка-

те гори

и в

соответст

ьи'| с

инве стици

оннь1м

законодател ьством

Бладимир

ской

области.

[[ощебность

в капит€шьнь1х

вло)!(ениях

по проекту

целом

по обору-

дованию

в частности

представлена

в табл.

!'!отребность

в капитальнь]х

вложениях

[аблица

(ть:с.

руб.)

йнвестиции

в оборудование

и основнь1е

фогщьт

в период

строительства

и эксплуатации'

ата|оке

для целей

приобретения

оборотнь1х

средств

отра-

хень1

в табл.

(в

тьтс.

руб.).

14сточники

собственньтх

заемньтх

средств' прив.'1еченнь|х

на нач'!.ло

финансирования

проекта'

приведень|

в табл.

Реализация

проекта

позволит

создать

70-80

рабоних

мест

в 1!1еленков_

ском

районе'

значительно

увеличить

объем

бюшкетнь:х

поотутш1ений,

так-

)ке

ре1пить

такие

социа-ттьнь|е

задачи' как

газификация

дер.

йосино

ре-

зультате

строительства

газопровода

низкого

давления

от [Р€

}1еленки

до

строящегося

завода'

обустройство

артезианской

сквахинь!

дер.

}}1осино,

ремонт

-|[9|{

дер.

1!1осино'

прок'{адка

вь|соковольтной

линии

электропе-

|1оказатель

8сего по

проектно_

сметной

доку!{ен-

тациу1

8ьтполнено

||од.тте:кит

вь!полнению

до

конца

строи-

тельства

на начало

тектщего

года

}1а

момент

подачи

з€ш{вки

на

конкурс

1(апитальньте

вло)кения

по

гверхденному

проекту

всего

1 055 5з5

030

147

993

358

334 з24

488

903

2з2 зо8

8 0з0

54 \47

3з4

з24

488

90з

170 1з1

€борникбизнео_планов

225

!н

|н

|ф

г.

г*

с.|

\о

чг

ь-

о{

о\

г\

|.:

о.!

(,)

г=

[а

ь-

с{

г=

г-

\о

Ф\

г-

о.!

г=

оо

г-

(.)

а.|

г-

б]

г-

г.

со

ё.

г=

о\

с.}

Ф\

о.!

с{

\о

Ф\

с.)

ё]

б]

с..

с'!

с\

\о

(.)

со

о\

оо

Ф\

г\

г-

оо

о\

г-

оо

ч+

с.!

г-

ь-

оо

со

ь.

г*

с.|

г\

ь.

г-

!с

г.

г-

{)

ь-

г\

г-'

оо

г--

г=

г-

со

г*

б3

(.)

оА

!> !;

+^_ъь

;:ёх9

ёсц9Ёй

59к!Ёз

:нЁаЁЁ

о-

зц

д 6'!

ф9д

оФ:сч

>'!46в

тб

>Б

оффу

Ф!9

;д

аё{7

Ёоо

Ф*д

ь.

6ч

ё!фФ

Рх

о.х

о_

=ч

ц9о

'\о

6оо

ч .\ : у

3 9 * аз

5Ёкё99

Ф..<э-:|

Ё:ЁЁБё

>;ччв*

ц*-9199!

Ё .! е й'9

+ЁбЁЁ>

1€)

оф

{

п'

226

редачи.

|[ланируется

такхе продолхить

оказание

благотворительной

по-

мощи

и похертвования

на

ущщ1шение

социальной

инфрасщукгурь|

(в

п йе-

ленки

отремонтирована

одна

улица

за счет

средств

(.омпании,

у)ке

оказана

помощь

йеленковской

бо.!тьнице

и тпколам).

3. [1роизводственнь|й

план

1. 1ёхническая

и технологи|!еская

характеристики

3авода

Фблицовочньпй

кирпин

€тандартньтй

формат

облицовочного кирпича

по [Ф€1

530_95:

250х

х120х65

с пустотностью

от 0

до

40%,

а та|оке 250х120х88

и250х120х|38

мм.

|1редусмотрен

вь[пуск кирпича

четь1рех

основньп(

цветов'

а так)ке

кирпича

с энгобированной

факгурной

поверхноотьто

(песнаное

покрь|тие

и про-

фшпирование).

Бщовьпй

кирпи!{

Размерьт

бутового кирпича:

250х250х219;

250х300х2

19; 250х38

0х219

;

250х440х2|9;

500х 120х219

мм. |[лотность

кирпича

от 0,7

ло

0,9

кг/дмз.

7аблица

!,|сточники

средотв

на

начало

финансирования

проекта

14сточник

€умма, тьто.

руб.

соБстввннь|в

сРвдствА

Бьтрулка

от

реализации

акций

(взнос

уставньтй

капит.ш

дене>кной

форме)

95 6\1

2. Бераспределенная

прибьтль

(фонд

накопления)

Ёеиспользованная

амортизация

основнь|х

средств

Амортизаци'1

нематериальнь1х

активов

5. 1{мутцественнь:й

вкдад в

уотавньлй

капитал

374 1\3

€обственнь{е

средства

всего

(1 +

469 724

зАвмнь1Ё

и пРивлвчвннь|в

сРвдствА

(редитьт

банков

(по

всем видам

кредитов)

8. 3аемньте

средства

других

организаций

585 81 1

{олевое

участие

в строительстве

1 0.

[!роние

1 {'

3аемньле

и привле!1еннь]е средства

всего(7+8+9+10)

585 811

1 2. |!редполагаомая

государственная

поддерхка

проекта

(льготьт

по на'!оц

на имущество и налоц

на прибььть

)

13.[того

12)

1 055

535

227

|[роизводственная

мощность

определена

исходя из максимальной про-

пускной

способности

печи и су1]1ила

в тоннах' которь!е по технологиче-

ским причинам

должньт

работать

круглос}тонно.

|[роизводительность по

облицовочному

кирпичу-с0ставит 800

т в сугки

(400

на

одну пень).

Б соответствии с

массойизделий к0личество

вьтпускаемой продукции в

сшки мохет составлять:

облицовочного

кирпича

размером

250х120х65 мм с пустотностью

40%, массой 2,4 кт

330

тьлс. тпт./ср.;

облицовочного

кирпича

размером

250х|20х65 мм с пуототностью

0%, масоой

3'8 кг

140 ть:с. ш_тт./сут.;

бугового

кирпича

размером

380х250х219

мм с пустотностьто

53?о,

массой

16,5 кг

55 тьтс. тшт./суг.

Б первьтй производственньтй

год предусмотрен

вь|пуск:

507о о6лицоьоч-

ного

кирпича с пустотностью

40%;20%

облицовочного

кирпича с пустот-

ность|о

0%;

30/о бщового кирпича.

1[ким образом, объем прбизводства в

пересчете на

стагцартньтй

формат

составит 120

млн тшт'

или 250 ть:с. т

обож-

хенной продукции

в год. |[рофамма производства

реализации

продук-

ции

представлена

в табл' 4'

Фписание

принципа технологии

производства

Б принципе'

происходят переработка глинь| в автоматическом

рехиме

и вь1пуок кирпича ггугем подготовки

!пихть|' оу[пки, об>кига и

упаковки.

1ёхнологические этапь{:

добьтна

сь!рья

закладка

конусов глинозапасника;

массоподготовкаи1пихтозапасник;

формование

до

су1пил;

су1шка;

садкадо

пеней;

об>киг;

транспортировка от печей

до

разгрузки;

разгрузка

до

отщузки.

,\обь;иа

сь!рья

закла0ка

конусов. €ьтрье

добьтвается

глиняном карьере

(глина

из

дер.

йосино

и в

районе

п |усь-{рустальньтй,

кроме того' исполь-

зуютоя трепел

и песок

из

[уоь-*руст,шьного

района.

Разработка карьеров

всдется

уступами

с применением экскаватора. €амосвальт

доставляют

сь1-

рье

на кирпиннь:й 3авод, где оно

послойно зак.]|адь|вается

конуса.

|1лани-

руется

3акладь|вать

конуса на один год

производства' так как промехугоч-

ное складирование

сьтрья обеспечивает

его

усреднение

раскрь|вает

его

структуру.

А'[оссопо0ео!повка ц шцх7по3апаснцк.

(.овтшовьтй

пофузчик забирает сьт-

рье

из конусов

и подает его в питатели, откуда

оно

до3ированно

подается

транспортерами в последу|ощие

ма1шинь1

массоподготовки. | !роизводствен-

ная линия представляет

собой первичную

массоподготовку и

используется

д]{я

твердого

сь!рья. € помощью

дробилки

сь!рье измельчается и транспор-

228

(.'!

с!

чс

о]

чг

\Р

о\99

с^

с.|

с.!

с'|

с.!

г-

\г

'о\

с.|

о]

'ф

оо

б!

х'

о\

г.

\о

г\

о]

\о

\о \о

о\

оо

.ф

с{

о\

о..

о\

г=оо

о\

\о

о.

уЁ

ч'-

ь.

г=

:ф

ё.|

б!

о.

Ф!

.с

г.

оо

\ооо

о.!

ун

о.

фФ

уь

ф ф ф

г-

ь.

\о

.-'ёх

н!ат

''}

ь1

|о

о.

сс

!-;

(в

Ёо

'о.

|о

о.

:1Ф

;о

Ёф

(!=

Ф+

>х

Ф6

д^

|о=

\'ф

о.

Ё.

са

:ч5

ьу

Фх

с6

#х

б\о

з>'

хф

!Ёз

3яд

5Б*

,9А-

2{с^

Ё!)!

с'

(в

с{

о.

229