Бабурина Н.А. Международный банковский бизнес

Подождите немного. Документ загружается.

111

åãî èíîñòðàííîãî ïåðñîíàëà, â òîì ÷èñëå ñ Äåïàðòàìåíòîì ëèöåíçèðîâà-

íèÿ äåÿòåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé è

Äåïàðòàìåíòîì ôèíàíñîâîãî ìîíèòîðèíãà è âàëþòíîãî êîíòðîëÿ.

Ðàçðåøåíèå íà îòêðûòèå ïðåäñòàâèòåëüñòâà ïîäïèñûâàåòñÿ Ïðåäñåäàòå-

ëåì Áàíêà Ðîññèè èëè ëèöîì, åãî çàìåùàþùèì. Â ðàçðåøåíèè óêàçûâàþòñÿ:

— ñîêðàùåííîå è ïîëíîå, åñëè íåîáõîäèìî, íàçâàíèå èíîñòðàííîé

êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè íà ðóññêîì ÿçûêå;

— ñðîê, íà êîòîðûé âûäàåòñÿ ðàçðåøåíèå;

— êîëè÷åñòâî ñîòðóäíèêîâ ïðåäñòàâèòåëüñòâà èç ÷èñëà èíîñòðàí-

íûõ ãðàæäàí;

— äàòà âûäà÷è ðàçðåøåíèÿ, íîìåð.

Ðàçðåøåíèå âûäàåòñÿ ñðîêîì íà òðè ãîäà. ×èñëåííîñòü èíîñòðàííî-

ãî ïåðñîíàëà ïðåäñòàâèòåëüñòâà, êàê ïðàâèëî, íå äîëæíà ïðåâûøàòü

äâóõ ÷åëîâåê. Â ñëó÷àå åñëè ïðåäñòàâèòåëüñòâó òðåáóåòñÿ áîëüøåå êîëè-

÷åñòâî àêêðåäèòîâàííûõ ñîòðóäíèêîâ, íåîáõîäèìîñòü â ýòîì äîëæíà

áûòü îáîñíîâàíà â ïèñüìåííîì çàÿâëåíèè íà èìÿ Ïðåäñåäàòåëÿ Áàíêà

Ðîññèè, íà îñíîâàíèè êîòîðîãî ïðèíèìàåòñÿ ðåøåíèå.

Â âûäà÷å ðàçðåøåíèÿ íà îòêðûòèå (ïðîäëåíèå äåéñòâèÿ ðàçðåøå-

íèÿ) ïðåäñòàâèòåëüñòâà ìîæåò áûòü îòêàçàíî â ñëó÷àÿõ, åñëè:

— íå ïðåäñòàâëåíû íåîáõîäèìûå äîêóìåíòû;

— ñîîáùåíû ñâåäåíèÿ, íå ñîîòâåòñòâóþùèå äåéñòâèòåëüíîñòè;

— ïî ðåøåíèþ Áàíêà Ðîññèè.

Ðàçðåøåíèå òåðÿåò ñèëó, åñëè ïðåäñòàâèòåëüñòâî ôàêòè÷åñêè íå ïðè-

ñòóïèëî ê ðàáîòå â òå÷åíèå øåñòè ìåñÿöåâ ñ äàòû åãî âûäà÷è.

Ïðåäñòàâèòåëüñòâî îðãàíèçóåò ñâîþ ðàáîòó â ñîîòâåòñòâèè ñ òðåáî-

âàíèÿìè ðîññèéñêîãî çàêîíîäàòåëüñòâà è óêàçàíèÿìè Öåíòðàëüíîãî áàíêà

Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè.

Ïîñëå ïîëó÷åíèÿ ðàçðåøåíèÿ ïðåäñòàâèòåëüñòâî ðåãèñòðèðóåòñÿ â

óñòàíîâëåííîì ïîðÿäêå â Ôåäåðàëüíîé íàëîãîâîé ñëóæáå ÐÔ, Ïåíñè-

îííîì ôîíäå ÐÔ, Ôîíäå ñîöèàëüíîãî ñòðàõîâàíèÿ ÐÔ è Ôîíäå îáÿçà-

òåëüíîãî ìåäèöèíñêîãî ñòðàõîâàíèÿ ÐÔ. Äâà ðàçà â ãîä Ïðåäñòàâèòåëü-

ñòâî îò÷èòûâàåòñÿ î ñâîåé äåÿòåëüíîñòè ïåðåä Áàíêîì Ðîññèè. Îò÷åòû â

òðåõ ýêçåìïëÿðàõ ïðåäñòàâëÿþòñÿ â Óïðàâëåíèå âíåøíèõ è îáùåñòâåí-

íûõ ñâÿçåé çà ãîä — äî 15 ÿíâàðÿ ñëåäóþùåãî ãîäà, çà ïåðâîå ïîëóãî-

äèå — äî 15 èþëÿ òåêóùåãî ãîäà. Â îò÷åòå óêàçûâàþòñÿ:

— äàííûå î ñòðóêòóðå ïðåäñòàâèòåëüñòâà;

— êðàòêàÿ õàðàêòåðèñòèêà îñíîâíûõ ïðîåêòîâ, îñóùåñòâëÿåìûõ èíî-

ñòðàííîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèåé íà òåððèòîðèè Ðîññèéñêîé Ôåäåðà-

öèè ñ óêàçàíèåì ñðîêîâ, îáúåìîâ è ïàðòíåðîâ;

112

— ñâåäåíèÿ î ñîòðóäíè÷åñòâå ñ Öåíòðàëüíûì áàíêîì Ðîññèéñêîé

Ôåäåðàöèè è ðîññèéñêèìè êîììåð÷åñêèìè áàíêàìè.

Äåïàðòàìåíò âíåøíèõ è îáùåñòâåííûõ ñâÿçåé ïðåäñòàâëÿåò ïî îä-

íîìó ýêçåìïëÿðó îò÷åòà â Äåïàðòàìåíò èññëåäîâàíèé è èíôîðìàöèè è

â Äåïàðòàìåíò áàíêîâñêîãî ðåãóëèðîâàíèÿ è íàäçîðà. Ãëàâà Ïðåäñòà-

âèòåëüñòâà èëè åãî çàìåñòèòåëü ñâîåâðåìåííî èíôîðìèðóþò Áàíê Ðîñ-

ñèè (Äåïàðòàìåíò âíåøíèõ è îáùåñòâåííûõ ñâÿçåé) îá èçìåíåíèÿõ â

øòàòå èíîñòðàííûõ ñîòðóäíèêîâ, à òàêæå î ÷ðåçâû÷àéíûõ ïðîèñøå-

ñòâèÿõ, ñâÿçàííûõ ñ äåÿòåëüíîñòüþ ïðåäñòàâèòåëüñòâà è åãî ñîòðóäíè-

êîâ. Ñîòðóäíèê Äåïàðòàìåíòà âíåøíèõ è îáùåñòâåííûõ ñâÿçåé íå ðåæå

îäíîãî ðàçà â ãîä ïîñåùàåò ïðåäñòàâèòåëüñòâî ñ öåëüþ ïðîâåðêè ñîñòî-

ÿíèÿ äåë íà ìåñòå. Ïðè íàëè÷èè îñíîâàíèé, óêàçûâàþùèõ íà íàðóøå-

íèå ïðåäñòàâèòåëüñòâîì ðîññèéñêîãî çàêîíîäàòåëüñòâà è äåÿòåëüíîñòü,

íåñîâìåñòèìóþ ñ åãî ñòàòóñîì, ê òàêèì ïðîâåðêàì ìîãóò ïðèâëåêàòüñÿ

ïî óêàçàíèþ ðóêîâîäñòâà Áàíêà Ðîññèè ñîòðóäíèêè äðóãèõ ïîäðàçäåëå-

íèé Öåíòðàëüíîãî áàíêà ÐÔ.

Äåÿòåëüíîñòü ïðåäñòàâèòåëüñòâà ïðåêðàùàåòñÿ:

— ïî èñòå÷åíèè ñðîêà, íà êîòîðûé âûäàíî ðàçðåøåíèå;

— â ñëó÷àå îòçûâà ëèöåíçèè íà äåÿòåëüíîñòü èíîñòðàííîé êðåäèò-

íîé îðãàíèçàöèè, èìåþùåé ïðåäñòàâèòåëüñòâî â Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè;

— ïî ðåøåíèþ èíîñòðàííîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè, îòêðûâøåé

ïðåäñòàâèòåëüñòâî;

— â ñëó÷àå åñëè äåÿòåëüíîñòü ïðåäñòàâèòåëüñòâà ïðîòèâîðå÷èò çà-

êîíîäàòåëüñòâó ÐÔ;

— ïî ðåøåíèþ Áàíêà Ðîññèè áåç óêàçàíèÿ ïðè÷èíû.

Â ñëó÷àå ïðèíÿòèÿ ðóêîâîäñòâîì èíîñòðàííîé êðåäèòíîé îðãàíèçà-

öèè ðåøåíèÿ î ïðîäëåíèè äåÿòåëüíîñòè ïðåäñòàâèòåëüñòâà â Äåïàðòà-

ìåíò âíåøíèõ è îáùåñòâåííûõ ñâÿçåé íàïðàâëÿþòñÿ ïèñüìåííîå çàÿâ-

ëåíèå íà èìÿ Ïðåäñåäàòåëÿ Áàíêà Ðîññèè è êîïèÿ ïëàòåæíîãî ïîðó÷å-

íèÿ î ïåðåâîäå ñðåäñòâ çà ïðîäëåíèå äåéñòâèÿ ðàçðåøåíèÿ. Âîïðîñ î

ïðîäëåíèè äåéñòâèÿ ðàçðåøåíèÿ ðàññìàòðèâàåòñÿ Äåïàðòàìåíòîì âíå-

øíèõ è îáùåñòâåííûõ ñâÿçåé è ñîãëàñîâûâàåòñÿ ñ ðóêîâîäñòâîì Äåïàð-

òàìåíòà ëèöåíçèðîâàíèÿ äåÿòåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðå-

äèòíûõ îðãàíèçàöèé è Äåïàðòàìåíòà ôèíàíñîâîãî ìîíèòîðèíãà è âà-

ëþòíîãî êîíòðîëÿ.

Ïðåäñòàâèòåëüñòâó ìîæåò áûòü îòêàçàíî â ïðîäëåíèè ñðîêà äåé-

ñòâèÿ ðàçðåøåíèÿ â ñëó÷àÿõ, åñëè:

— íå ïðåäñòàâëåíû íåîáõîäèìûå äîêóìåíòû;

— ñîîáùåíû ñâåäåíèÿ, íå ñîîòâåòñòâóþùèå äåéñòâèòåëüíîñòè;

113

— ïî ðåøåíèþ Áàíêà Ðîññèè.

Â öåëîì Áàíê Ðîññèè îñóùåñòâëÿåò äîñòàòî÷íî ïîëíóþ ðåãëàìåíòà-

öèþ ðåãèñòðàöèè è äàëüíåéøåãî ôóíêöèîíèðîâàíèÿ êðåäèòíûõ îðãàíè-

çàöèé ñ èíîñòðàííûìè èíâåñòèöèÿìè, ôèëèàëîâ è ïðåäñòàâèòåëüñòâ èíî-

ñòðàííûõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé.

5.3. Äåÿòåëüíîñòü èíîñòð‡ííûõ á‡íêî‚ ‚ Ðîññèè:

‡í‡ëèòè÷åñêèé ‡ñïåêò

Ïî ñîñòîÿíèþ íà 1 ÿíâàðÿ 2008 ãîäà èìåþò ëèöåíçèþ íà îñóùåñòâ-

ëåíèå áàíêîâñêèõ îïåðàöèé 202 êðåäèòíûå îðãàíèçàöèè ñ ó÷àñòèåì íå-

ðåçèäåíòîâ. Ðàñïðåäåëåíèå äàííûõ êðåäèòíûõ ó÷ðåæäåíèé ïî îðãàíèçà-

öèîííî-ïðàâîâûì ôîðìàì èõ ñóùåñòâîâàíèÿ ïðåäñòàâëåíî íà ðèñ. 8.

Ðèñ. 8. Ñòðóêòóðà êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ ó÷àñòèåì íåðåçèäåíòîâ â Ðîññèè

ïî îðãàíèçàöèîííî-ïðàâîâîé ôîðìå íà 1.01.2008 ã. Èñòî÷íèê: ñîñòàâëåíî

àâòîðîì íà îñíîâå [87]

Òåððèòîðèàëüíàÿ äèâåðñèôèêàöèÿ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ ó÷àñòè-

åì íåðåçèäåíòîâ â Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè îòëè÷àåòñÿ èõ êîíöåíòðàöèåé

â Öåíòðàëüíîì Ôåäåðàëüíîì îêðóãå, â êîòîðîì çàðåãèñòðèðîâàíî íà

01.01.2008 ã. 134 èç 202 áàíêîâ ñ ó÷àñòèåì íåðåçèäåíòîâ èëè 66,3% îò

èõ îáùåãî êîëè÷åñòâà. Íàèáîëåå ïîëíî ðàñïðåäåëåíèå êðåäèòíûõ îðãà-

íèçàöèé ñ ó÷àñòèåì íåðåçèäåíòîâ ïî òåððèòîðèè Ðîññèè ñ ðàíæèðîâà-

íèåì ïî äîëå ó÷àñòèÿ íåðåçèäåíòîâ â óñòàâíîì êàïèòàëå ïðåäñòàâëåíî

â ïðèëîæåíèè 3.

Óñòàâíûé êàïèòàë 63 êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñôîðìèðîâàí íà 100%

çà ñ÷åò ñðåäñòâ íåðåçèäåíòîâ (ñì. ïðèëîæåíèå 4). Îíè çàíèìàþò 31,2%

îò îáùåãî êîëè÷åñòâà êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ èíîñòðàííûìè èíâåñòè-

ОАО ЗАО ООО

114

öèÿìè íà 01.01.2008 ã. Óäåëüíûé âåñ èíâåñòèöèé íåðåçèäåíòîâ â óñòàâ-

íûå êàïèòàëû äàííîé ãðóïïû êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñîñòàâèë â îáùåì

îáúåìå èíâåñòèöèé íåðåçèäåíòîâ â óñòàâíûå êàïèòàëû äåéñòâóþùèõ

êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé 59,3%. Òàêèì îáðàçîì, èìåííî òàêîãî ðîäà êðå-

äèòíûå îðãàíèçàöèè îáåñïå÷èâàþò îñíîâíóþ äîëþ èíâåñòèöèé íåðåçè-

äåíòîâ â áàíêîâñêèé ñåêòîð Ðîññèè.

Çà ïîñëåäíèå ãîäû íàáëþäàåòñÿ êàê óâåëè÷åíèå êîëè÷åñòâà êðåäèò-

íûõ îðãàíèçàöèé ñ èíîñòðàííûìè èíâåñòèöèÿìè â Ðîññèè, òàê è óâåëè-

÷åíèå îáúåìà èíâåñòèöèé â óñòàâíûå êàïèòàëû äåéñòâóþùèõ êðåäèòíûõ

îðãàíèçàöèé, ÷òî îòðàæåíî íà ðèñ. 9

Ðèñ. 9. Äèíàìèêà êîëè÷åñòâà êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ ó÷àñòèåì íåðåçèäåí-

òîâ è èíâåñòèöèé íåðåçèäåíòîâ â óñòàâíûå êàïèòàëû äåéñòâóþùèõ êðåäèòíûõ

îðãàíèçàöèé â Ðîññèè. Èñòî÷íèê: ñîñòàâëåíî àâòîðîì íà îñíîâå [87]

Ñîãëàñíî äàííûì, îòðàæåííûì íà ðèñ. 9, ìîæíî îòìåòèòü, ÷òî çà

àíàëèçèðóåìûé ïåðèîä òåìï ïðèðîñòà èíâåñòèöèé íåðåçèäåíòîâ â óñ-

òàâíûå êàïèòàëû êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé (1078,1%) çíà÷èòåëüíî ïðåâû-

øàåò òåìï ïðèðîñòà êîëè÷åñòâà äåéñòâóþùèõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ

èíîñòðàííûìè èíâåñòèöèÿìè (55,4%). Ýòî ñâèäåòåëüñòâóåò î êà÷åñòâåí-

íîì èçìåíåíèè ñòðàòåãèè áèçíåñà èíîñòðàííûõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé

íà òåððèòîðèè ÐÔ.

Â öåëîì ðàñøèðåíèå ïðèñóòñòâèÿ èíîñòðàííûõ áàíêîâ â Ðîññèè

îñóùåñòâëÿëîñü â äâà ýòàïà:

Ïåðâûé ýòàï — äî 2004 ã. Õàðàêòåðèçîâàëñÿ íåçíà÷èòåëüíîé ýêñïàíñè-

åé èíîñòðàííîãî êàïèòàëà íà ðîññèéñêîì áàíêîâñêîì ðûíêå, ÷òî áûëî îáóñ-

100

150

200

250

.01.2002

01.

003

01.01.

004

200

01.01.2006

01.

008

дата

ед.

50000

100000

150000

200000

млн.руб.

Количество действующих кредитных организаций с участием

нерезидентов

Инвестиции нерезидентов в уставные капиталы действующих

кредитных организаций

115

ëîâëåíî èíâåñòèöèîííûì êëèìàòîì, ñïåöèôèêîé âåäåíèÿ áèçíåñà ðîññèéñ-

êèìè êîðïîðàöèÿìè, ïîëèòèêîé Áàíêà Ðîññèè, íàïðàâëåííîé íà îãðàíè÷å-

íèå äîñòóïà íåðåçèäåíòîâ â ðîññèéñêèé áàíêîâñêèé ñåêòîð. Ïðèõîä èíîñò-

ðàííûõ áàíêîâ íà ðîññèéñêèé ðûíîê â îñíîâíîì îñóùåñòâëÿëñÿ â öåëÿõ

óäîâëåòâîðåíèÿ ïîòðåáíîñòåé êðóïíûõ èíîñòðàííûõ êëèåíòîâ, îñóùåñòâëÿ-

þùèõ äåÿòåëüíîñòü íà òåððèòîðèè Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè. Ïîëèòèêà êðåäèò-

íûõ îðãàíèçàöèé ñ ó÷àñòèåì â êàïèòàëå íåðåçèäåíòîâ â îñíîâíîì áûëà

íàïðàâëåíà íà îáñëóæèâàíèå òàêîãî ðîäà êîðïîðàòèâíûõ êëèåíòîâ.

Âòîðîé ýòàï — ñ 2005 ã. ïî íàñòîÿùåå âðåìÿ. Õàðàêòåðèçóåòñÿ

àêòèâíîé ýêñïàíñèåé èíîñòðàííîãî êàïèòàëà â ðîññèéñêîì áàíêîâñêîì

ñåêòîðå è ïåðåîðèåíòàöèåé ïîëèòèêè êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ ó÷àñòèåì

íåðåçèäåíòîâ â ñòîðîíó âñòóïëåíèÿ â êîíêóðåíòíóþ áîðüáó çà ðîññèéñ-

êèõ êîðïîðàòèâíûõ è ÷àñòíûõ êëèåíòîâ ñ îòå÷åñòâåííûìè áàíêàìè. Çà

ïåðèîä ñ 01.01.2005 ïî 01.01.2008 ã. êîëè÷åñòâî êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé ñ

ó÷àñòèåì íåðåçèäåíòîâ óâåëè÷èëîñü â 1,5 ðàçà, à èíâåñòèöèè íåðåçèäåí-

òîâ â óñòàâíûå êàïèòàëû äåéñòâóþùèõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé âûðîñëè

â 7,8 ðàç. Òàêàÿ äèíàìèêà îáóñëîâëåíà óâåëè÷åíèåì äåéñòâóþùèìè

êðåäèòíûìè îðãàíèçàöèÿìè óñòàâíîãî êàïèòàëà çà ñ÷åò ñðåäñòâ íåðåçè-

äåíòîâ, ãîñóäàðñòâåííîé ðåãèñòðàöèåé íîâûõ äî÷åðíèõ êðåäèòíûõ îðãà-

íèçàöèé è îò÷óæäåíèåì ó÷àñòíèêàìè (àêöèîíåðàìè) êðåäèòíûõ îðãàíè-

çàöèé äîëåé (àêöèé) â ïîëüçó íåðåçèäåíòîâ.

Â ýòîò æå ïåðèîä çíà÷èòåëüíî óâåëè÷èëàñü äîëÿ íåðåçèäåíòîâ â

ñîâîêóïíîì çàðåãèñòðèðîâàííîì óñòàâíîì êàïèòàëå êîììåð÷åñêèõ áàíêîâ

ÐÔ (ñì. ðèñ. 10).

Ðèñ. 10. Äèíàìèêà äîëè íåðåçèäåíòîâ â ñîâîêóïíîì çàðåãèñòðèðîâàííîì

óñòàâíîì êàïèòàëå êîììåð÷åñêèõ áàíêîâ Ðîññèè. Èñòî÷íèê: ñîñòàâëåíî

àâòîðîì íà îñíîâå [87].

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

30,0%

01.01.01

01.0

.02

01.

1.0

01.

1.0

01.

1.0

.06

01.01.07

01.01.08

дата

116

Íà âòîðîì ýòàïå ýêñïàíñèè èíîñòðàííîãî êàïèòàëà íà ðîññèéñêîì

áàíêîâñêîì ðûíêå ñòàëà ïðîÿâëÿòüñÿ òåíäåíöèÿ óâåëè÷åíèÿ îáúåìîâ

ñäåëîê ñëèÿíèé è ïðèñîåäèíåíèé. Â íàñòîÿùåå âðåìÿ ìîæíî âûäåëèòü

òðè îñíîâíûå öåëåâûå ãðóïïû, èíòåðåñóþùèå èíîñòðàííûé êàïèòàë [163]:

1. Êðóïíûå ðîññèéñêèå áàíêè. Â ýòîì ñåãìåíòå âûäåëÿåòñÿ ñäåëêà ïî

ïðèîáðåòåíèþ 20% àêöèé Ðîñáàíêà ñî ñòîðîíû áàíêîâñêîé ãðóïïû Sosiete

Generale. Ïðè ýòîì ôðàíöóçñêàÿ áàíêîâñêàÿ ãðóïïà ïîëó÷èëà îïöèîí

íà ïðàâî äîêóïèòü àêöèè äî êîíòðîëüíîãî ïàêåòà. Ìèíîðèòàðíóþ äîëþ

àêöèé èíîñòðàííûì èíâåñòîðàì ïðîäàë Áàíê Ìîñêâû. Îñíîâíûå ìîòè-

âû ïðèîáðåòåíèÿ áàíêîâ äàííîé ãðóïïû — åäèíîìîìåíòíîå ïîëó÷åíèå

çàìåòíîé äîëè íà ðîññèéñêîì ðûíêå áàíêîâñêèõ óñëóã; ñåðüåçíàÿ ýêñ-

ïàíñèÿ íà áàçå îäíîãî êðóïíîãî áàíêà.

2. Ñðåäíèå ñïåöèàëèçèðîâàííûå (ðîçíè÷íûå) ðîññèéñêèå áàíêè. Çäåñü

ìîæíî îòìåòèòü êðóïíûå äëÿ ðîññèéñêîãî áàíêîâñêîãî ðûíêà ñäåëêè ïî

ïðèîáðåòåíèþ Raiffeisen International Bank — Holding ðîçíè÷íîãî Èì-

ïýêñáàíêà, ïîãëîùåíèå Sosiete Generale äâóõ ðîçíè÷íûõ áàíêîâ Äåëü-

òàÊðåäèò è Ïðîìýê-áàíê, ïîëó÷åíèå êîíòðîëÿ íàä ÊÌÁ áàíêîì ñî

ñòîðîíû èòàëüÿíñêîãî Banca Intesa, ïðèîáðåòåíèå âåíãåðñêèì OTP-Bank

Èíâåñòñáåðáàíêà è äðóãèå ñäåëêè. Ìîòèâàöèÿ â ïðèîáðåòåíèè áàíêîâ

ýòîãî ñåãìåíòà — ïîëó÷åíèå âõîäíîãî áèëåòà è ïåðñïåêòèâíîé ðûíî÷-

íîé ïîçèöèè íà ðîññèéñêîì ðûíêå, ïðåæäå âñåãî íà èíòåíñèâíî ðàçâè-

âàþùåìñÿ åãî ñåãìåíòå — ðûíêå ðîçíè÷íûõ óñëóã. Ñåðüåçíûìè ïðåèìó-

ùåñòâàìè ïðè âûáîðå êàíäèäàòóðû íà ïîãëîùåíèå äëÿ èíîñòðàííûõ

èíâåñòîðîâ ÿâëÿþòñÿ èçâåñòíûé íà ðèòåéëîâîì ðûíêå áðýíä, à òàêæå

øèðîêàÿ ñåòü îòäåëåíèé è ôèëèàëîâ ïî âñåé ñòðàíå.

3. Ìåëêèå áàíêè. Ìîæíî îòìåòèòü ñäåëêè ïðèîáðåòåíèÿ áàëòèéñêîé

ôèíàíñîâîé ãðóïïîé Hansabank áàíêà Êâåñò, ïîêóïêó áàíêîì Èíäèè

ICICI Bank Ltd íåáîëüøîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè Èíâåñòèöèîííî-êðå-

äèòíûé áàíê è äð. Ñòèìóëîì äëÿ ïðèîáðåòåíèÿ èíîñòðàíöàìè ïîäîáíûõ

áàíêîâ ÿâëÿåòñÿ ïîëó÷åíèå ëèöåíçèè áåç ïðîõîæäåíèÿ ïðîöåäóðû ðåãè-

ñòðàöèè äî÷åðíåãî áàíêà ñ íóëÿ.

Ïðåâàëèðóþùàÿ ÷àñòü èíîñòðàííûõ èíâåñòèöèé â áàíêîâñêèé ñåê-

òîð ïðèõîäèòñÿ íà ñòðàíû Çàïàäà. Ëèäåðàìè ïî îáúåìó èíâåñòèöèé

ÿâëÿþòñÿ:

1. Ãåðìàíèÿ.

2. Íèäåðëàíäû.

3. ÑØÀ.

4. Ôðàíöèÿ.

5. Àâñòðèÿ.

117

Òåíäåíöèÿ àêòèâíîé ýêñïàíñèè èíîñòðàííîãî êàïèòàëà â ðîññèéñ-

êîì áàíêîâñêîì ñåêòîðå îáóñëîâëåíà: ïîâûøåíèåì èíâåñòèöèîííîé ïðè-

âëåêàòåëüíîñòè Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè, â òîì ÷èñëå çà ñ÷åò ïðèñâîåíèÿ

õîðîøèõ ñóâåðåííûõ ðåéòèíãîâ âåäóùèìè ìèðîâûìè ðåéòèíãîâûìè àãåí-

òñòâàìè; ðîñòîì íàöèîíàëüíîãî äîõîäà è ïîâûøåíèåì äîñòóïà ÷àñòíûõ

êëèåíòîâ ê ðîçíè÷íûì áàíêîâñêèì ïðîäóêòàì è óñëóãàì; ïîâûøåíèåì

ïðèáûëè è ðåíòàáåëüíîñòè êîðïîðàöèé; âàëþòíîé ëèáåðàëèçàöèåé; ðîñ-

òîì ôîíäîâîãî ðûíêà.

Â òî æå âðåìÿ ïðè îöåíêå ðîëè è ìåñòà áàíêîâ ñ èíîñòðàííûìè

èíâåñòèöèÿìè â ðîññèéñêîé áàíêîâñêîé ñèñòåìå è â ýêîíîìèêå Ðîññèè â

öåëîì íåîáõîäèìî îöåíèòü íå òîëüêî äèíàìèêó èõ êîëè÷åñòâà, íî è

âûÿâèòü êàêàÿ äîëÿ îñíîâíûõ áàíêîâñêèõ îïåðàöèé ïðèõîäèòñÿ íà òà-

êèå áàíêè. Íà äîëþ êîíòðîëèðóåìûõ íåðåçèäåíòàìè áàíêîâ, ñîãëàñíî

ñòàòèñòèêå Áàíêà Ðîññèè, íà 01.01.2008 ã. ïðèõîäèòñÿ:

— 17,2% ñîâîêóïíûõ àêòèâîâ ôóíêöèîíèðóþùèõ íà òåððèòîðèè Ðîñ-

ñèè êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé (äëÿ ñðàâíåíèÿ íà 01.01.2003 ã. äàííûé

ïîêàçàòåëü ñîñòàâëÿë 8,1%;

— 13,2% âêëàäîâ ôèçè÷åñêèõ ëèö;

— 21,4% äåïîçèòîâ þðèäè÷åñêèõ ëèö;

— 18,8% êðåäèòîâ, ïðåäîñòàâëåííûõ ôèçè÷åñêèì ëèöàì;

— 15,6% êðåäèòîâ, ïðåäîñòàâëåííûõ íåôèíàíñîâûì îðãàíèçàöèÿì;

— 16,3% ñîâîêóïíîãî ôèíàíñîâîãî ðåçóëüòàòà.

Äàííûå ïîêàçàòåëè ñâèäåòåëüñòâóþò îò òîì, ÷òî áàíêè ñ èíîñòðàí-

íûì êàïèòàëîì ñòàëè ïîëíîïðàâíûìè ó÷àñòíèêàìè áàíêîâñêîãî ñåêòî-

ðà Ðîññèè è àêòèâíî âûïîëíÿþò íà òåððèòîðèè ÐÔ ïîñðåäíè÷åñêóþ

ôóíêöèþ. Òàêæå ñëåäóåò îòìåòèòü, ÷òî íà ðûíêå ÌÁÊ áàíêè ñ èíîñò-

ðàííûì êàïèòàëîì çàíèìàþò äîëþ 22,5% [81] îáúåìà êðåäèòîâ è äåïî-

çèòîâ, ðàçìåùåííûõ â äðóãèõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèÿõ. Òàêèì îáðàçîì,

îíè îêàçûâàþò ñòàáèëèçàöèîííîå âëèÿíèå íà âñþ áàíêîâñêóþ ñèñòåìó

Ðîññèè ïîääåðæèâàÿ ëèêâèäíîñòü äðóãèõ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé.

Â öåëîì ñëåäóåò îòìåòèòü, ÷òî â íàñòîÿùåå âðåìÿ áàíêè ñ èíîñòðàí-

íûìè èíâåñòèöèÿìè èãðàþò ïîëîæèòåëüíóþ ðîëü â áàíêîâñêîé ñèñòåìå

ñòðàíû, ÷òî âûðàæàåòñÿ â óñèëåíèè êîíêóðåíöèè íà ðûíêå áàíêîâñêèõ

óñëóã, â ðåçóëüòàòå ÷åãî, à òàêæå áëàãîäàðÿ âíåäðåíèþ çàïàäíûõ ñòàí-

äàðòîâ ïîâûøàåòñÿ êà÷åñòâî áàíêîâñêèõ óñëóã, ðàñøèðÿåòñÿ ñïåêòð áàí-

êîâñêèõ ïðîäóêòîâ, ñíèæàåòñÿ èõ ñòîèìîñòü, âíåäðÿþòñÿ íîâûå òåõíî-

ëîãèè. Áàíêè ñ èíîñòðàííûì êàïèòàëîì ïðèâíîñÿò â áàíêîâñêóþ äåÿ-

òåëüíîñòü íîâóþ êóëüòóðó âåäåíèÿ áàíêîâñêîãî áèçíåñà.

118

ÃËÀÂÀ 6. ÄÅßÒÅËÜÍÎÑÒÜ ÐÎÑÑÈÉÑÊÈÕ ÁÀÍÊÎÂ

ÇÀ ÐÓÁÅÆÎÌ

Ïîðÿäîê ñîçäàíèÿ ïðåäñòàâèòåëüñòâ è ôèëèàëîâ ðîññèéñêèõ êðåäèòíûõ îðãà-

íèçàöèé çà ðóáåæîì. Ïðàâîâîé ñòàòóñ ïðåäñòàâèòåëüñòâà ðîññèéñêîãî áàíêà çà

ðóáåæîì. Óâåäîìèòåëüíûé ïîðÿäîê îòêðûòèÿ çàðóáåæíîãî ïðåäñòàâèòåëüñòâà

ðîññèéñêîãî áàíêà. Ðàçðåøèòåëüíûé ïîðÿäîê ñîçäàíèÿ ôèëèàëîâ ðîññèéñêèõ

êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé íà òåððèòîðèè èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà. Îñîáåííîñòè

äåÿòåëüíîñòè è ðåãóëèðîâàíèÿ çàðóáåæíûõ ôèëèàëîâ ðîññèéñêèõ êðåäèòíûõ

îðãàíèçàöèé. Ïîðÿäîê çàêðûòèÿ ôèëèàëîâ ðîññèéñêèõ áàíêîâ çà ðóáåæîì.

Ïîðÿäîê îòêðûòèÿ ðîññèéñêèì áàíêîì äî÷åðíåé îðãàíèçàöèè íà òåððèòîðèè

èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà. Äîêóìåíòû, íåîáõîäèìûå äëÿ ïîëó÷åíèÿ ðàçðåøå-

íèÿ íà ñîçäàíèå çàðóáåæíîé äî÷åðíåé îðãàíèçàöèè ðîññèéñêîãî áàíêà è ïîðÿ-

äîê èõ ðàññìîòðåíèÿ Áàíêîì Ðîññèè.

Îöåíêà òðàíñãðàíè÷íîé äèâåðñèôèêàöèè äåÿòåëüíîñòè ðîññèéñêèõ êðåäèò-

íûõ îðãàíèçàöèé íà ñîâðåìåííîì ýòàïå. Ëèäèðóþùèå ïîçèöèè áàíêà ÂÒÁ ïî

îñóùåñòâëåíèþ ìåæäóíàðîäíîãî áàíêîâñêîãî áèçíåñà ñðåäè ðîññèéñêèõ áàíêîâ.

6.1. Ñîç‰‡íèå ïðå‰ñò‡‚èòåëüñò‚ è ôèëè‡ëî‚

ðîññèéñêèõ á‡íêî‚ ç‡ ðóáåæîì

Áàíê Ðîññèè ïðåäîñòàâëÿåò âîçìîæíîñòü ñîçäàíèÿ ðîññèéñêèìè êðå-

äèòíûìè îðãàíèçàöèÿìè ïðåäñòàâèòåëüñòâ è ôèëèàëîâ çà ðóáåæîì. Òà-

êàÿ âîçìîæíîñòü äàåòñÿ êðåäèòíûì îðãàíèçàöèÿì, èìåþùèì ãåíåðàëü-

íóþ ëèöåíçèþ è ñîáñòâåííûå ñðåäñòâà (êàïèòàë) â ðàçìåðå íå íèæå

ñóììû ðóáëåâîãî ýêâèâàëåíòà 5 ìèëëèîíîâ åâðî.

Ñîçäàíèå ïðåäñòàâèòåëüñòâà ðîññèéñêîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèåé çà

ðóáåæîì ðåãëàìåíòèðóåòñÿ Ôåäåðàëüíûì çàêîíîì «Î áàíêàõ è áàíêîâñ-

êîé äåÿòåëüíîñòè», à òàêæå Ïèñüìîì ÖÁÐ îò 2 ôåâðàëÿ 1999 ã. ¹ 48-Ò

«Ðàçúÿñíåíèÿ îòäåëüíûõ âîïðîñîâ î ïîðÿäêå îòêðûòèÿ ïðåäñòàâèòåëüñòâ

êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé çà ðóáåæîì». Îòêðûòèå çàðóáåæíîãî ïðåäñòàâè-

òåëüñòâà ðîññèéñêîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè îñóùåñòâëÿåòñÿ â óâåäîìè-

òåëüíîì ïîðÿäêå. Â ñîîòâåòñòâèè ñî ñò. 35 Ôåäåðàëüíîãî çàêîíà «Î

áàíêàõ è áàíêîâñêîé äåÿòåëüíîñòè» êðåäèòíàÿ îðãàíèçàöèÿ ìîæåò ñî-

çäàâàòü íà òåððèòîðèè èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà ïðåäñòàâèòåëüñòâà ïîñëå

óâåäîìëåíèÿ Áàíêà Ðîññèè. Ïðåäñòàâèòåëüñòâî ÿâëÿåòñÿ îáîñîáëåííûì

ñòðóêòóðíûì ïîäðàçäåëåíèåì êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè, îñóùåñòâëÿþùèì

ïðåäñòàâëåíèå è çàùèòó èíòåðåñîâ êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè â ñòðàíå åãî

àêêðåäèòàöèè â ñîîòâåòñòâèè ñ ïðåäîñòàâëåííûìè åìó ïîëíîìî÷èÿìè.

Ïðåäñòàâèòåëüñòâî íå ÿâëÿåòñÿ ñàìîñòîÿòåëüíûì þðèäè÷åñêèì ëèöîì.

119

Òàê êàê äåÿòåëüíîñòü ïðåäñòàâèòåëüñòâà çà ãðàíèöåé âëå÷åò çà ñîáîé

îñóùåñòâëåíèå çàòðàò â èíîñòðàííîé âàëþòå, èõ ìîãóò ñîçäàâàòü êðå-

äèòíûå îðãàíèçàöèè, èìåþùèå ëèöåíçèþ íà îñóùåñòâëåíèå áàíêîâñêèõ

îïåðàöèé â ðóáëÿõ è èíîñòðàííîé âàëþòå.

Êðåäèòíàÿ îðãàíèçàöèÿ, ïðèíÿâøàÿ ðåøåíèå îòêðûòü ïðåäñòàâèòåëü-

ñòâî çà ãðàíèöåé, íàïðàâëÿåò ñîîòâåòñòâóþùóþ çàÿâêó â îðãàí áàíêîâ-

ñêîãî íàäçîðà èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà è îäíîâðåìåííî ïèñüìåííî

óâåäîìëÿåò îá ýòîì Áàíê Ðîññèè (Äåïàðòàìåíò ëèöåíçèðîâàíèÿ äåÿ-

òåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé).

Ïî çàïðîñó îðãàíà áàíêîâñêîãî íàäçîðà ñòðàíû ïðåäïîëàãàåìîãî

ìåñòîíàõîæäåíèÿ ïðåäñòàâèòåëüñòâà èëè ñàìîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè

äëÿ ïîñëåäóþùåãî íàïðàâëåíèÿ ñîîòâåòñòâóþùåìó îðãàíó áàíêîâñêîãî

íàäçîðà Áàíê Ðîññèè íàïðàâëÿåò èíôîðìàöèþ î äåÿòåëüíîñòè êðåäèò-

íîé îðãàíèçàöèè, ïðåäîñòàâëåíèå êîòîðîé ñîãëàñíî äåéñòâóþùåìó çà-

êîíîäàòåëüñòâó ìîæåò îñóùåñòâëÿòüñÿ áåç îãðàíè÷åíèé, â òîì ÷èñëå:

— ñâåäåíèÿ î äàòå ðåãèñòðàöèè êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè;

— ñâåäåíèÿ î íàëè÷èè ëèöåíçèè (ëèöåíçèé) íà îñóùåñòâëåíèå áàí-

êîâñêèõ îïåðàöèé;

— èíôîðìàöèþ î òðåáîâàíèÿõ äåéñòâóþùåãî çàêîíîäàòåëüñòâà ê

îòêðûòèþ êðåäèòíîé îðãàíèçàöèåé ïðåäñòàâèòåëüñòâ çà ðóáåæîì;

— ñâåäåíèÿ î íàëè÷èè ôèëèàëüíîé ñåòè è ïðåäñòàâèòåëüñòâ.

Èíôîðìàöèÿ, îòíåñåííàÿ çàêîíîäàòåëüíûìè àêòàìè ê êîíôèäåíöè-

àëüíîé, ìîæåò áûòü ïðåäîñòàâëåíà îðãàíó áàíêîâñêîãî íàäçîðà èíîñò-

ðàííîãî ãîñóäàðñòâà òîëüêî ïîñëå ïîëó÷åíèÿ ñîãëàñèÿ êðåäèòíîé îðãà-

íèçàöèè.

Â òå÷åíèå 10 äíåé ïîñëå îòêðûòèÿ ñâîåãî ïðåäñòàâèòåëüñòâà çà ðóáå-

æîì áàíê äîëæåí óâåäîìèòü îá ýòîì Öåíòðàëüíûé áàíê ÐÔ (Äåïàðòà-

ìåíò ëèöåíçèðîâàíèÿ äåÿòåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðåäèò-

íûõ îðãàíèçàöèé) è åãî òåððèòîðèàëüíîå ó÷ðåæäåíèå, îñóùåñòâëÿþùåå

íàäçîð çà äåÿòåëüíîñòüþ îòêðûâøåãî ïðåäñòàâèòåëüñòâî áàíêà. Â óâå-

äîìëåíèè óêàçûâàåòñÿ ïî÷òîâûé àäðåñ, íîìåð òåëåôîíà, ôàìèëèÿ, èìÿ,

îò÷åñòâî ðóêîâîäèòåëÿ ïðåäñòàâèòåëüñòâà. Ê óâåäîìëåíèþ ïðèêëàäûâàåò-

ñÿ Ïîëîæåíèå î ïðåäñòàâèòåëüñòâå. Î ïîñëåäóþùèõ èçìåíåíèÿõ óêàçàí-

íûõ ñâåäåíèé, à òàêæå î çàêðûòèè ïðåäñòàâèòåëüñòâà áàíê â òå÷åíèå 10

äíåé ïèñüìåííî èíôîðìèðóåò Áàíê Ðîññèè (Äåïàðòàìåíò ëèöåíçèðîâà-

íèÿ äåÿòåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé)

è ñîîòâåòñòâóþùåå òåððèòîðèàëüíîå ó÷ðåæäåíèå Áàíêà Ðîññèè.

Ïðè îòêàçå îðãàíà áàíêîâñêîãî íàäçîðà ñòðàíû, â êîòîðîé ïðåäïî-

ëàãàëîñü îòêðûòü ïðåäñòàâèòåëüñòâî, â ðåãèñòðàöèè ïðåäñòàâèòåëüñòâà

120

êðåäèòíàÿ îðãàíèçàöèÿ â òå÷åíèå 10 äíåé ïîñëå ïîëó÷åíèÿ îòêàçà èí-

ôîðìèðóåò îá ýòîì Áàíê Ðîññèè (Äåïàðòàìåíò ëèöåíçèðîâàíèÿ äåÿ-

òåëüíîñòè è ôèíàíñîâîãî îçäîðîâëåíèÿ êðåäèòíûõ îðãàíèçàöèé) ñ ïðåä-

ñòàâëåíèåì êîïèè îòêàçà îðãàíà áàíêîâñêîãî íàäçîðà.

Ñîçäàíèå ôèëèàëà ðîññèéñêîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèåé çà ðóáåæîì

ðåãëàìåíòèðóåòñÿ Çàêîíîì «Î áàíêàõ è áàíêîâñêîé äåÿòåëüíîñòè», à

òàêæå Èíñòðóêöèåé ÖÁÐ îò 24 àâãóñòà 1998 ã. ¹ 76-È «Îá îñîáåííîñ-

òÿõ ðåãóëèðîâàíèÿ äåÿòåëüíîñòè áàíêîâ, ñîçäàþùèõ è èìåþùèõ ôèëèà-

ëû íà òåððèòîðèè èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà». Îòêðûòèå çàðóáåæíîãî

ôèëèàëà ðîññèéñêîé êðåäèòíîé îðãàíèçàöèè îñóùåñòâëÿåòñÿ â ðàçðåøè-

òåëüíîì ïîðÿäêå. Â ñîîòâåòñòâèè ñî ñò. 35 Ôåäåðàëüíîãî çàêîíà «Î

áàíêàõ è áàíêîâñêîé äåÿòåëüíîñòè» êðåäèòíàÿ îðãàíèçàöèÿ ìîæåò ñî-

çäàâàòü íà òåððèòîðèè èíîñòðàííîãî ãîñóäàðñòâà ôèëèàë ïîñëå ïîëó÷å-

íèÿ ðàçðåøåíèÿ Áàíêà Ðîññèè.

Çàðóáåæíûì ôèëèàëîì ÿâëÿåòñÿ îáîñîáëåííîå ïîäðàçäåëåíèå óïîë-

íîìî÷åííîãî áàíêà, ðàñïîëîæåííîå íà òåððèòîðèè èíîñòðàííîãî ãîñó-

äàðñòâà è îñóùåñòâëÿþùåå â ñîîòâåòñòâèè ñ ïðåäîñòàâëåííûìè óïîëíî-

ìî÷åííûì áàíêîì ïðàâàìè îò åãî èìåíè áàíêîâñêèå îïåðàöèè, ïðåäóñ-

ìîòðåííûå ëèöåíçèåé Áàíêà Ðîññèè. Äàííîå ïîäðàçäåëåíèå ñîçäàåòñÿ è

äåéñòâóåò â ïîðÿäêå, óñòàíîâëåííîì:

— çàêîíîäàòåëüñòâîì Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè;

— íîðìàòèâíûìè àêòàìè Áàíêà Ðîññèè;

— çàêîíîäàòåëüñòâîì è íîðìàòèâíûìè àêòàìè îðãàíà áàíêîâñêîãî

íàäçîðà ñòðàíû ìåñòîíàõîæäåíèÿ,

Çàðóáåæíûå ôèëèàëû ðîññèéñêîãî áàíêà ïðèçíàþòñÿ ðåçèäåíòàìè Ðîñ-

ñèéñêîé Ôåäåðàöèè. Çàðóáåæíûå ôèëèàëû íå ìîãóò ÿâëÿòüñÿ þðèäè÷åñêè-

ìè ëèöàìè è îñóùåñòâëÿþò ñâîþ äåÿòåëüíîñòü íà îñíîâàíèè ïîëîæåíèé,

óòâåðæäàåìûõ ñîçäàâøèì èõ óïîëíîìî÷åííûì áàíêîì. Çàðóáåæíûå ôè-

ëèàëû íå ìîãóò èìåòü óñòàâíûé êàïèòàë, ïðèîáðåòàòü è îñóùåñòâëÿòü îò

ñâîåãî èìåíè èìóùåñòâåííûå è ëè÷íûå íåèìóùåñòâåííûå ïðàâà. Ïî îáÿ-

çàòåëüñòâàì, âûòåêàþùèì èç äåÿòåëüíîñòè çàðóáåæíîãî ôèëèàëà, âñåì ñâîèì

èìóùåñòâîì îòâå÷àåò ñîçäàâøèé åãî áàíê, êîòîðûé íåñåò çà ôèëèàë îáÿ-

çàííîñòè è ìîæåò áûòü èñòöîì è îòâåò÷èêîì â ñóäå ïî åãî äåëàì.

Óïîëíîìî÷åííûå áàíêè ïðè íàëè÷èè ñîîòâåòñòâóþùåãî ðàçðåøåíèÿ

Áàíêà Ðîññèè ìîãóò íàäåëÿòü çàðóáåæíûå ôèëèàëû èìóùåñòâîì, â òîì

÷èñëå äåíåæíûìè ñðåäñòâàìè, â öåëÿõ è íà ñðîêè, îïðåäåëåííûå óïîë-

íîìî÷åííûì áàíêîì.

Áàíê Ðîññèè âûäàåò ðàçðåøåíèÿ íà ñîçäàíèå çàðóáåæíûõ ôèëèàëîâ

â îôøîðíûõ çîíàõ òîëüêî ïðè íàëè÷èè äâóñòîðîííåãî ñîãëàøåíèÿ ìåæ-