Fabozzi F.J., Focardi S.M., Kolm P.M. Financial Modeling of the Equity Market: From CAPM to Cointegration

Hoboken, John Wiley & Sons, Inc., 2006. - 673p.

Книга охватывает широкий спектр проблем, связанных с управлением активами, рассматривая их как в исторической перспективе, так и с современных позиций. Первая часть посвящена оптимальному формированию портфеля, включая влияние расходов на переформирование портфеля, учёт рисков и различные математические и практические аспекты управления портфелем. Во второй части рассмотрен вопрос управления неопределённостью, включая прогнозирование доходности и риска, а также вопрос устойчивости используемых моделей. Третья часть излагает проблему динамических моделей цены активов, включая одномерные и многомерные авторегрессионные, обсуждается вопрос оптимального выбора модели. В четвёртой части обсуждаются методы оценивания моделей и способы смягчения риска ошибочного выбора модели и оценки параметров. Приложения включают в себя сведения из теории разностных уравнений и математической статистики, используемые в работе, а также описания данных, используемых в примерах построения моделей.
Для научных работников, аспирантов и студентов в области экономико-математических методов и финансовой математики, а также для математиков финансовых компаний.