Кузнецова И.Д. Управление денежными потоками предприятия

Подождите немного. Документ загружается.

190

Текущий денежный поток - движение денежных средств, приведенное по

стоимости к текущему моменту времени.

Финансовая деятельность — деятельность предприятия, связанная с

краткосрочным вложением денежных средств в прибыльные объекты с целью

повышения рентабельности капитала.

Финансовая деятельность денежного потока - операции со средствами,

внешними по отношению к проекту, т.е. те, которые на данном шаге не

создаются за счет реализации самого проекта, а вкладываются в него извне.

Финансовая стратегия – генеральный план действий по обеспечению

предприятия денежными средствами.

Финансовая устойчивость предприятия – такое состояние его

финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое

обеспечивает развитие предприятия на основе роста прибыли и капитала, при

сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях уровня

риска.

Финансовый леверидж – объективный фактор, возникающий с

появлением заемных средств в составе используемого капитала, позволяющий

получить дополнительную прибыль на собственный капитал.

Финансовый план – заключительный раздел общего плана в бизнес-

планировании, который отражает ожидаемые финансовые результаты

деятельности фирмы.

Финансовый риск предприятия – результат выбора его собственниками

или менеджерами альтернативного финансового решения, направленного на

достижение желаемого целевого результата финансовой деятельности при

вероятности понесения экономического ущерба (финансовых потерь) в силу

неопределенности его условий.

Цикл денежных потоков инвестиционной деятельности – период

времени, в течение которого денежные средства, вложенные во внеоборотные

активы, вернутся на предприятие в виде накопленной амортизации, процента

или выручки от реализации этих активов.

Чистая кредитная позиция – разность между суммой кредитов,

полученных предприятием, и величиной денежных средств.

Чистый денежный поток – разница между суммой положительного

денежного потока и суммой отрицательного денежного потока в

рассматриваемом периоде времени.

191

Шаги расчета – отрезки, в пределах которых производится агрегирование

данных, используемых для оценки финансовых показателей. Шаги расчета

определяются их номерами (0, 1, 2,...).

Эффект финансового рычага – это приращение к рентабельности

собственного капитала, полученное благодаря привлечению кредита, несмотря

на его платность.

192

Учебное издание

Кузнецова Ирина Дмитриевна

Управление денежными потоками предприятия

Учебное пособие

Под редакцией А.Н. Ильченко

Редактор В.Л. Родичева

Подписано в печать 24.04.2008. Формат 60 х 84

. Бумага писчая. Усл. печ.

11, 16. Уч.-изд. л. 12, 38. Тираж 100 экз.

Заказ – ГОУВПО Ивановский государственный химико-технологический

университет

Отпечатано на полиграфическом оборудовании кафедры экономики и финансов

ГОУВПО «ИГХТУ»

153000, г. Иваново, пр. Ф. Энгельса, 7